Cómo Usar el Movimiento Medio de Pips

Por: DailyForex

¿Qué es el Movimiento Medio de Pips?

El movimiento medio de pips es simplemente la cantidad media de pips por la cual se mueve el precio de un par o cruce de divisas de Forex durante un período de tiempo dado. Se representa mediante el indicador de Rango Medio Verdadero (ATR, por sus siglas en inglés) que muestra el movimiento medio de pips durante el período de tiempo establecido. Por ejemplo, si el indicador de rango medio verdadero se establece en 20 y se aplica a un gráfico diario, la cantidad que muestra el indicador representará el movimiento medio de pips diario de los últimos 20 días. No hay ninguna razón por la cual este indicador no se pueda aplicar de manera útil a cualquier otro marco de tiempo, desde los gráficos de 1 minuto hasta los de 1 mes. Este indicador tiende a ser pasado por alto por los traders con menos experiencia, lo que es una pena, ya que puede aplicarse de manera útil para elegir tanto las entradas como las salidas del mercado, así como para seleccionar qué pares de divisas negociar.

Para explicar por qué el movimiento medio de pips (también llamado “volatilidad”) es tan útil, debemos entender por qué hay una ventaja en los estudios de la volatilidad y cuál es esa ventaja.

Estadísticas de Volatilidad

Del mismo modo que los estudios del movimiento direccional de los precios históricos pueden indicar la dirección del movimiento futuro más probable mediante la identificación de tendencias o desviaciones de las medias, los estudios de volatilidad histórica también pueden indicar el nivel más probable de volatilidad futura. Los estudios académicos de volatilidad han demostrado que el nivel de volatilidad de mañana probablemente se acerque al nivel de volatilidad de hoy.

Esta proposición, de que la volatilidad en un período actual sigue al período anterior, puede ser probada por un backtesting en algunos de los principales pares de divisas de Forex utilizando miles de muestras durante casi 2 décadas de datos históricos:

Par de Divisas

% Volatilidad del día >50% o <100% Día Previo

EUR/USD

68.12%

GBP/USD

70.12%

USD/JPY

68.21%

Todos

68.82%

Esto muestra que poco más de dos tercios de los días han oscilado entre el 50% y el 100% de la volatilidad del día anterior. En términos más claros, si el movimiento de pips de ayer fue de 100 pips, es probable que haya un 48% de posibilidades de que el rango de pips de hoy esté entre 50 y 100 pips. Existe un efecto de “agrupamiento”, incluso si solo usa un único período anterior para medir el efecto. Si utiliza un período de revisión más amplio, por ejemplo, el rango medio verdadero (ATR) de los últimos 20 días, la agrupación se ajusta un poco más:

Par de Divisas

% Volatilidad del Día >50% <100% ATR 20 Días

EUR/USD

72,63%

GBP/USD

73,37%

USD/JPY

70,88%

TODOS

72,29%

Cómo Usar la Volatilidad para Elegir las Entradas en el Mercado

Como hemos visto, la volatilidad futura probable puede calcularse a partir de la volatilidad actual, por lo que, si utiliza un aumento en la volatilidad por encima del movimiento medio de pips como un activador de la entrada, puede mejorar su rentabilidad comercial, porque sugiere que es probable que haya un mayor movimiento en el precio. Por ejemplo, digamos que está buscando negociar el par de divisas GBP/USD en largo en el marco de tiempo H4 y el ATR 30 muestra que el movimiento medio de pips durante 4 horas es de 30 pips. Luego tiene una vela que se mueve en la dirección que desea negociar y que tiene un rango de 40 pips y la vela se rompe rápidamente. Esto le indica que podría ser un momento mejor de lo habitual para colocar una posición, porque el precio muestra un impulso inusualmente fuerte en la dirección en que desea que vaya. La volatilidad se puede utilizar de esta forma para medir el impulso.

Movimiento de Pips en Forex

Por supuesto, la desventaja potencial es que, cuanto más se mueva el precio antes de entrar, mayores serán las probabilidades de que el movimiento ya haya avanzado en su mayoría. Sin embargo, si espera a que el movimiento medio de pips esté alrededor, por ejemplo, del 25% más alto de lo normal antes de entrar, las probabilidades estarán más a su favor cuando se use en monedas menos líquidas, como la libra esterlina y el yen japonés. Recuerde también que, si ve que la volatilidad apenas comienza a moverse más allá de su media, es probable que continúe siendo relativamente alta, lo que también debería ser una buena noticia para su posición, ya que puede significar que el precio se moverá a su favor de manera relativamente fuerte y rápida. Con el par de divisas EUR/USD extremadamente líquido, curiosamente, esperar a que la volatilidad sea relativamente baja funciona mejor a la hora elegir las entradas al mercado.

Otra posible técnica a emplear es esperar una caída muy fuerte y rápida en una tendencia -un movimiento muy volátil- que vuelva a ponerse en la dirección de la tendencia y luego entrar. Este es un setup de alta probabilidad debido a 2 factores: la probabilidad de que la tendencia continúe en la dirección de su tendencia y la probabilidad de que la volatilidad se mantenga alta. Tomado en conjunto, significa que es más probable que el precio retroceda rápidamente en la dirección de la tendencia. He publicado un backtest basado en este método utilizando los 3 principales pares de Forex que mostró resultados muy positivos.

Hasta el momento, esta es una explicación para la selección de las entradas al mercado que se centra en el precio en el momento de la entrada y justo antes, pero hay un contexto más amplio a considerar. El par de divisas que está mostrando la mayor volatilidad en el día de hoy, probablemente sea el que más se mueva mañana, por lo que podría ser una buena idea vigilarlo al inicio del próximo día de negociación. Además, ¿qué hay de usar la volatilidad para decidir si tomar lo que parece ser una buena entrada? Recuerde que, si es temprano en el día de negociación, ya se ha realizado el 80% del movimiento medio de pips del día y usted está operando en la dirección del movimiento, su entrada normalmente va a tener lugar demasiado tarde. Por ejemplo, si el ATR de 20 días es de 100 pips, el precio estaba en 1,0000 a medianoche y está en 1,0090 a las 11:00 y coloca una posición larga, en la mayoría de los casos no avanzará lo suficiente como para que sea ganadora. Sin embargo, en algunas ocasiones avanzará mucho más, pero las mejores operaciones generalmente serán las que se coloquen antes de que se realice el rango medio verdadero.

Cómo Usar La Volatilidad para Elegir las Salidas del Mercado

La buena noticia es que el movimiento medio de pips se puede utilizar de varias formas para optimizar sus entradas y salidas del mercado.

El método de salida más común usando la volatilidad es utilizado por los day traders, que pueden estar atentos al indicador ATR en un gráfico diario aplicado a lo que están negociando. A menudo buscan salir cuando el movimiento de pips hecho para el día es aproximadamente igual al ATR 20. Esto puede ser un gran método para los day traders, especialmente cuando el valor de volatilidad está cerca de la ubicación de un soporte y resistencia mayores y tal vez también de un número redondo. Sin embargo, aquí hay una trampa común. Lo que generalmente no se entiende es que la mayoría de los días, el movimiento de pips no es igual a su movimiento medio de pips, pero en los días en que los traders realmente pueden ganar mucho dinero, ¡el precio excederá ese valor! Esto significa que, si está buscando un objetivo conservador de ganancias, debería estar pendiente de algo así como el 80% del ATR de 20 días. Esto se debe a que, de media, solo el 51% de los días alcanzan el valor del ATR de 20 días. El problema es que tendrá unos días en los que el precio seguirá avanzando más y más y, al dejar que estas posiciones corran, puede conseguir que sus operaciones sean más rentables. La respuesta a este dilema es observar lo que hace el precio a medida que supera más del 80% del movimiento medio de pips diario. Si la acción del precio comienza a disminuir y ve que la volatilidad a corto plazo está disminuyendo, esto sugeriría que a la operación ya no le quedan más ganancias, al menos en el corto plazo. Por otro lado, si el precio sigue moviéndose en su dirección como un tren, manténgase en el mercado y espere que transcurra un día de movimiento de pips anormalmente grande.

Finalmente, si usted tiene una posición abierta, el precio se está moviendo a su favor y luego comienza a moverse contra usted con rangos de velas mucho más grandes que los del avance, generalmente es una buena señal de que es hora de cerrar la posición, al menos en el corto plazo, porque probablemente se moverá aún más en su contra.

Conclusión

El movimiento medio de pips es una herramienta muy útil, pero a menudo pasada por alto, que se puede aplicar fácilmente utilizando el indicador ATR. Se puede usar para determinar:

  • ¿Qué par de divisas o cruce merece la pena negociar?
  • Si probablemente es demasiado tarde para encontrar una entrada de alta probabilidad
  • Cuando está ante una buena oportunidad de entrada
  • Cuándo salir de una posición con ganancias

Adam es un trader de tendencias, y cree que es importante que los operadores estén respaldados por una ventaja positiva estadísticamente probada, especialmente cuando son nuevos o inexpertos. Para ayudar a los traders novatos, Adam se centra principalmente en los pares de divisas Forex u otros instrumentos del mercado que tienen tendencias fuertes a largo plazo en sus precios. La otra especialidad de Adam es escoger líneas y zonas de soporte o probable resistencia para los traders intradía.