Trading Forex cuando la Volatilidad Es Alta

Qué Es la Volatilidad en el Forex y cómo se Calcula

En forex, se denomina volatilidad a la diferencia entre el precio máximo y el mínimo de un par en un marco temporal determinado. Un activo muy volátil efectúa muchos movimientos amplios hacia arriba y hacia abajo. En cambio, uno poco volátil se mueve de forma más lineal y previsible, poco a poco.

Además de la tendencia natural de un mercado a ser más o menos nervioso, hay momentos en los que su volatilidad puede ser más alta o más baja de lo habitual.

Tipos de Volatilidad: Histórica vs Relativa

De acuerdo a la definición que acabas de leer en el apartado anterior, puedes distinguir 2 tipos de volatilidad:

• Volatilidad histórica: es calculada en base al comportamiento del activo en el pasado. Te permite ver cuál es la volatilidad considerada habitual en un par y si tiene una tendencia natural a ser más o menos “nervioso”
• Volatilidad relativa: es la volatilidad de un activo en un momento concreto, comparada con un período o con su volatilidad histórica. Por ejemplo, la volatilidad máxima o mínima del día, o la volatilidad de hoy comparada con su histórica

La volatilidad histórica te permite elegir pares que encajen con tu forma de operar y la relativa te permite determinar momentos adecuados para abrir o cerrar tus operaciones.

Para calcular la volatilidad histórica de un par de divisas:

1. Calcula la variación media del precio en el marco temporal que estás analizando
   • La variación es la diferencia entre el máximo y el mínimo en un período
   • La variación media es la suma de todas estas diferencias dividida entre el número de períodos analizados
   • Por ejemplo, si restas el máximo y el mínimo diario de los últimos 20 días, los sumas y divides entre 20, tendrías la variación media diaria del último mes
2. Aplica la fórmula matemática de la desviación estándar
   • DE = √ ( / número de períodos analizados)
3. Convierte el resultado a pips (si no recuerdas como hacerlo, aquí puedes leer cómo contar pips en forex)

Si lo que quieres es calcular su volatilidad relativa:

1. Calcula la diferencia de precio en el período a analizar
2. Divídela entre la volatilidad histórica de ese mismo marco temporal
3. Multiplica por cien y obtendrás el porcentaje de desviación actual respecto a la histórica
4. Por ejemplo:
   • La diferencia entre el máximo y el mínimo en el par EUR/USD hoy es de 117 pips
   • La volatilidad media diaria del EUR/USD en las últimas 52 semanas fue de 89,6 pips
   • El resultado es 76,5%, indicando que la volatilidad diaria en el EUR/USD es superior a la habitual

Indicadores de Volatilidad en Forex

Al igual que sucede en otras situaciones al analizar los mercados de divisas, no es necesario que hagas tú mismo todos estos cálculos tan complicados. Las plataformas de trading como MetaTrader tienen indicadores que te muestran la volatilidad de los pares de una forma gráfica y muy sencilla de entender. Algunos de los más populares son:

• ADX (average directional index)
• Desviación estándar
• ATR (average true range)
• Bandas de bollinger

Si quieres saber más acerca de estas herramientas tan útiles, puedes echar un vistazo a nuestra sección de indicadores técnicos para el trading con forex.

Cómo Saber si la Volatilidad Es Alta o Baja

A continuación tienes unas directrices generales para identificar de forma rápida si la volatilidad es alta o baja consultando los indicadores mencionados. Antes de incorporarlos a tus estrategias de trading, es conveniente que los estudies a fondo para entender bien cómo funcionan:

Si lo que te interesa es conocer si un activo es más o menos volátil de forma general, necesitas investigar cuál ha sido la variación media de su precio durante el último año. Cuanto más bajo sea este valor en pips, menor es su volatilidad.

¿Cómo te Afecta la Alta Volatilidad al Hacer Trading con Forex?

La volatilidad existente en el mercado condiciona la forma en que puedes hacer trading:

• No puedes utilizar estrategias en las que el stop loss se coloque muy cerca de la entrada. El precio se mueve de forma más errática y puede retroceder mucho antes de moverse a tu favor
• Al usar stops más amplios, debes reducir el lotaje para mantener una gestión del riesgo apropiada
• La rentabilidad potencial de cada operación es mayor. Hay más probabilidades de cazar movimientos de muchos pips
• El riesgo potencial es mayor. Hay más probabilidades de que el precio se mueva muchos pips en tu contra
• La varianza se multiplica
• Necesitas de una mayor tolerancia psicológica al riesgo
• Es común sufrir varias operaciones perdedoras consecutivas en un período de tiempo muy corto
• Pueden producirse deslizamientos cuando abres o cierras tus trades
• La cotización puede avanzar con demasiada rapidez y pasar a través de tus órdenes limitadas sin ejecutarlas, o haciéndolo sólo parcialmente

Estrategias de Trading para Situaciones de Alta Volatilidad

Si estás pensando en hacer trading con forex cuando la volatilidad es alta, para aprovechar esa mayor probabilidad de capturar movimientos de precio amplios, puedes probar las estrategias que se mencionan a continuación.

Dado lo imprevisible que se vuelve el precio durante estos momentos, es recomendable que no utilices zonas de take profit fijas. En vez de esto, puedes ejecutar uno o dos cierres parciales relativamente conservadores y dejar correr el resto de tu posición con el precio utilizando un trailing stop.

Noticias y Bandas de Bollinger

Las noticias Forex relacionadas con la economía suelen tener un impacto claro en algunos pares de divisas, haciendo que aumente la volatilidad en el momento en que se publican. El precio se mueve muchos pips en unos segundos y luego vuelve a su comportamiento habitual.

El fundamento detrás de esta estrategia es utilizar las bandas de bollinger para determinar si es más probable que la sacudida sea alcista o bajista.

1. Utiliza un calendario económico para ver a qué horas se van a publicar noticias de importancia alta
2. Selecciona varios pares de divisas que estén relacionados con el país que publica las noticias
3. Revisa el gráfico de 1 minuto y da preferencia a los que se están moviendo en un rango estrecho (ambas bandas están próximas). Puedes añadir un filtro extra en el ADX y centrarte en las que esté por debajo de 20
4. Monitoriza los pares desde unos minutos antes de que salga la noticia
5. Si aparece una vela de intención alcista que atraviesa la banda superior, entra comprando
6. Si aparece una vela de intención bajista rompiendo la banda inferior, entra vendiendo
7. Coloca el stop loss por detrás de la banda opuesta
8. El primer cierre parcial debe situarse a una distancia equivalente a la que hay desde la entrada al stop

Para descubrir en qué mercados es útil esta estrategia, haz lo siguiente:

1. Toma un calendario económico histórico
2. Selecciona un par de divisas de tu preferencia
3. Revisa el gráfico hacia atrás. Busca potenciales entradas para esta estrategia y anota si el resultado fue positivo o negativo
4. Recopila un mínimo de 100 entradas y calcula el porcentaje de acierto. Si es superior al 55%, puedes utilizar esta estrategia en ese mercado

Desviación Estándar o ATR y Bandas de Bollinger

Esta estrategia busca sacar beneficio de un activo que está en tendencia sólida, ha efectuado un retroceso amplio y es probable que vaya a reanudar su camino.

1. Selecciona un par que muestre una tendencia alcista en H1 y esté en mínimos del día
   • Para identificar la tendencia de forma objetiva e inequívoca puedes utilizar una media móvil exponencial de 200 períodos. Si el precio está por encima, la tendencia es alcista
2. Monitoriza el gráfico de M5 y espera a que el precio atraviese la banda inferior hacia abajo y después suba
3. Esta ruptura y retorno deben producirse con una vela que tenga la mecha inferior más grande que el cuerpo o con dos velas grandes consecutivas y de similar tamaño (una bajista y la otra alcista)
4. El ATR o el indicador de desviación estándar deben estar en máximos del día
5. Cuando el precio cruce al alza a una media móvil simple de 6 períodos, entra comprando
6. El stop loss debe ir por detrás del mínimo de la vela o velas del punto 3
7. Puedes hacer un primer cierre parcial en la banda central, otro en la superior y dejar correr el resto de la posición con un trailing stop amplio

Lo que nos están mostrando el ATR en máximos y esa vela de rechazo es que un gran número de traders alcistas han dado un golpe en la mesa diciendo “hasta aquí llegó el pullback”. Están ejecutándose un gran número de órdenes compradoras que paran el retroceso y no dejan que el precio continúe cayendo.

Al igual que se comentó en la estrategia anterior, es recomendable que hagas un backtesting para verificar que funciona en los mercados que a ti te interesan.

Esta estrategia también puede servirte para mercados bajistas con los siguientes ajustes:

• La tendencia en H1 debe ser bajista con el precio en máximos del día
• La banda que se rompe en M5 es la superior
• La orden se lanza cuando el precio cruce a la SMA6 hacia abajo

Breakouts con ADX

El objetivo de esta estrategia es estimar de una forma más fiable si la rotura de un rango va a dar lugar a un impulso tendencial o no.

1. Busca un activo que esté encerrado en un rango, con un soporte y una resistencia claros
2. Si el precio rompe la resistencia con una vela alcista de intención y el ADX sube por encima de 20, lanza una orden compradora
   • En caso de que se rompa el soporte con una vela bajista de intención, entras en corto

3. Coloca el stop loss en el punto medio del rango. Si quieres ser un poco más agresivo, puede ir por detrás del margen opuesto al de entrada

Para determinar puntos en los que hacer algunos cierres parciales, puedes utilizar las siguientes técnicas:

• Busca resistencias y soportes cercanos y coloca los cierres por debajo o por encima
• Proyecta el alto del rango hacia arriba o hacia abajo desde el punto de ruptura

Ten en cuenta que el aumento en la volatilidad marcado por el ADX puede ser tanto un grupo de traders compradores, impulsando el precio de forma agresiva, como un gran número de vendedores que están deshaciendo sus posiciones en la parte alta del rango o entrando en corto.

Para determinar si hay más posibilidades de una parada y giro o de una rotura, echa un vistazo al tipo de velas que están apareciendo. Las siguientes formaciones suelen indicar una reversión:

• Velas de cuerpo corto y/o dojis
• Martillos
• Estrellas de la mañana y el atardecer

En ocasiones, también se dan falsas rupturas y el precio vuelve a entrar en el rango. Puedes evitarlas con una entrada más conservadora. En lugar de entrar justo en el breakout, espera a que se produzca un pullback en el soporte o resistencia. El lado negativo está en que podría no haber retroceso y te perderías el impulso.

Otra forma de aumentar las probabilidades de éxito es buscar un contexto alcista o bajista en un marco temporal superior que respalde o refute tu entrada y operar sólo a favor de este:

Las temporalidades que puedes utilizar como contexto son:

• Si operas en M15 o M5: H1
• Si operas en M1: M15 o M5

Por último, no olvides que es imprescindible hacer un backtesting en todos los activos en los que tienes pensado operar, para verificar que la estrategia se adapta a ellos y te da una esperanza matemática positiva.

¿Por qué Aumenta la Volatilidad en los Pares de Divisas?

Como has visto más arriba, unos pares de divisas son más volátiles que otros y forma parte de su propia naturaleza. Así a todo, dentro de un mismo activo pueden darse diferentes períodos en los que la volatilidad es más alta o más baja de lo habitual.

Los factores que lo provocan son:

• Momento de apertura y cierre de las principales bolsas mundiales
• Noticias relacionadas con la economía publicadas por gobiernos y bancos centrales
• Factores geopolíticos
• Cambios bruscos en los precios de algunas materias primas

Si tus estrategias de trading requieren de entornos de alta volatilidad, encontrarás más oportunidades cuando se den estas circunstancias.

¿Qué Broker es Mejor para Operar en Forex con Alta Volatilidad?

Como has visto más arriba, las situaciones de alta volatilidad traen aún más incertidumbre a tu trading. Por eso necesitas un broker fiable y que no te de sorpresas desagradables. Las características que debería cumplir son:

• Estar regulado y tener buena reputación
• Ser transparente en cuanto a sus spreads y comisiones y mantenerlos lo más ajustados posible durante los momentos de alta volatilidad
• El slippage debería ser mínimo y no darse de forma frecuente
• No debería haber retrasos o latencias al recibir el feed de datos de lo gráficos o al ejecutar tus órdenes

Para encontrar el candidato perfecto para ti, puedes echar un vistazo a nuestras reseñas de brokers de forex.

Conclusión

Dicho de una manera clara y directa, la volatilidad existente en un mercado es cuanto se mueve su precio en un período determinado. La volatilidad histórica hace referencia al comportamiento del activo a lo largo del tiempo. Te muestra si se trata de un par con mucho movimiento y de naturaleza “nerviosa” o si por el contrario se comporta de una manera más previsible.

La volatilidad relativa es el movimiento en un momento puntual. Incluso un par poco volátil puede pasar por períodos en los que se mueve más de lo normal. Cuando la volatilidad es alta, hay más probabilidades de hacer operaciones en las que se ganan muchos pips. Pero también es necesario colocar stops más holgados, que no te saquen del mercado en una de sus sacudidas.

Cuando se publican noticias económicas importantes, la volatilidad suele ser más alta de lo normal. También durante las horas de apertura y cierre de las principales bolsas mundiales. Algunos de los indicadores técnicos que te permiten analizar la volatilidad de los mercados son las bandas de bollinger, el ADX, el ATR o la desviación estándar.

Preguntas Frecuentes

¿Cuándo la Volatilidad Es Alta?

En el forex, se dice que la volatilidad es alta cuando la diferencia entre el precio máximo y el mínimo en un período de tiempo es superior a la habitual.

¿Qué Provoca Alta Volatilidad en el Mercado?

Algunos eventos que provocan alta volatilidad en el mercado forex son las noticias económicas, el momento de apertura y cierre de las bolsas mundiales, los cambios en el precio de materias primas como el oro o el petróleo y algunos factores geopolíticos.

¿Cómo se Interpreta la Volatilidad?

Para leer la volatilidad en un par de divisas puedes utilizar indicadores técnicos como las bandas de Bollinger, la desviación estándar, el ATR o el ADX.

¿Cuáles Son los Pares más Volátiles en Forex?

Algunos de los pares de divisas más volátiles son el AUD/JPY, AUD/USD, CAD/JPY, USD/RUB, USD/BRL y USD/ZAR

¿Qué Es la Volatilidad en el Mercado Forex?

La volatilidad es la diferencia entre el precio máximo de un activo y su mínimo en un marco temporal concreto. Indica lo mucho o poco que se mueve la cotización durante ese período.

¿Qué Es Índice de Volatilidad 10?

Índice de volatilidad 10 es una lectura del indicador ADX (average directional index). Indica que la volatilidad en ese mercado y en ese momento es baja.

¿Qué Es un Mercado muy Volátil?

Un mercado muy volátil es un activo financiero en el que la cotización oscila mucho. El precio no se mueve de forma “noble” en una dirección clara. En lugar de esto, efectúa muchos avances y retrocesos amplios.

¿Qué Significa Baja Volatilidad?

Se dice que hay baja volatilidad cuando el precio de un par de divisas se mueve poco en un período de tiempo concreto.

¿Qué Significa Ser más Volátil?

Un activo financiero es más volátil que otro cuando la diferencia entre su máximo y su mínimo en un período de tiempo concreto es mayor.

¿A qué Horas Hay más Volatilidad en el Forex?

Es habitual que la volatilidad en el forex aumente a las horas de apertura y cierre de las bolsas de Nueva York y Londres.

¿Qué Par de Divisas Tiene más Volatilidad?

El USD/ZAR y el USD/BRL son dos de los pares de divisas más volátiles en estos momentos.