La mejor época del mes para operar en el mercado de divisas
Muchos operadores creen que los mercados Forex tienden a comportarse de manera diferente justo al principio o al final de un mes natural. La lógica detrás de esta creencia es que las grandes instituciones de inversión a menudo deciden cambiar sus inversiones en estos momentos. Si esta creencia es cierta, deberíamos esperar ver pruebas de que las inversiones de tendencia y una volatilidad relativamente más alta han sido más probables en los cambios de mes.
Podemos probar esto examinando la siguiente tabla que compara la volatilidad diaria media en el primer día natural de un nuevo mes y el día 15 de cada mes para los principales pares de divisas Forex:
Las pruebas históricas muestran que la volatilidad de los principales pares de divisas no ha tendido a ser mayor al principio o al final de un mes civil que en otras épocas del mes.
¿Qué pasa con las inversiones de tendencia? ¿Existe alguna evidencia de que las tendencias han sido más probables de revertirse en los giros de los meses de calendario? Podemos probar esto viendo si las rupturas de 50 días tuvieron menos probabilidades de éxito cuando se produjeron al comienzo de un nuevo mes, en comparación con su éxito en todos los días, midiendo el movimiento de precios promedio del día siguiente:
En general, los brotes de tendencia al comienzo de un nuevo mes civil parecen haber tenido una mayor probabilidad de fracasar que los brotes que se producen en otros momentos.
Los operadores de tendencias deben tener en cuenta que para ellos, el comienzo o el final de un mes natural NO ha sido históricamente el mejor momento del mes para entrar en una nueva operación, ya que el precio tiene una tendencia inusualmente alta para invertir su tendencia.
Los operadores de rango deben ser conscientes de que para ellos, el comienzo o el final de un mes natural HA SIDO un buen momento del mes para entrar en una nueva operación, por la misma razón.
El mejor día de la semana para operar en Forex
El día de la semana puede ser un factor importante en el comercio de Forex, pero su importancia variará dependiendo de si usted es un comerciante de día o un comerciante de swing o de posición a largo plazo.
Los operadores diurnos no dejan las operaciones abiertas durante el fin de semana cuando los mercados están cerrados, así que no tienes que preocuparte por los riesgos asociados a hacer eso.
Los operadores a largo plazo deben ser conscientes de que existen importantes riesgos al dejar las operaciones abiertas durante el fin de semana, ya que se pueden sobrepasar los stop losses si el mercado se abre a principios de la semana siguiente con una brecha de precios más allá del stop loss. Esto significa que puede perder mucho más de lo que había previsto en el peor de los casos. No puede salir de las operaciones de Forex durante el fin de semana, aunque hay algunos casos raros de corredores que ofrecen facilidades de operaciones de fin de semana a sus clientes.
Si usted es un operador a largo plazo con la esperanza de hacer una operación ganadora que dure unos pocos días, considere que cuanto antes en la semana entre en una operación, mejor oportunidad tendrá de salir de la operación con una ganancia antes de que llegue el fin de semana con sus riesgos adicionales de dejar una operación abierta.
Se cree que el mercado Forex suele empezar la semana tranquilamente, y luego tiende a aumentar su volatilidad a medida que la semana avanza hacia el fin de semana. Los datos históricos muestran que esto es ampliamente cierto. El siguiente gráfico muestra el movimiento de precios promedio por día de la semana para los principales pares de divisas Forex:
Si eres un comerciante de día, tiene sentido apuntar a comerciar durante los períodos más volátiles. Esto significa que el lunes puede ser un buen día para no estar en el mercado, mientras que el jueves es un día para no perderse. Podemos ver que para las tres mayores, el lunes tendía a ser el día más tranquilo, mientras que el día con el mayor movimiento de precios promedio era el jueves.
Si usted es un operador de swing o de posición, tiene sentido, en base a los datos, tratar de entrar en nuevas operaciones a principios de la semana, y luego, con suerte, beneficiarse de la mayor volatilidad a finales de la semana antes de tal vez salir de la operación antes del fin de semana. Sin embargo, hay otros factores a considerar dependiendo de si usted espera beneficiarse de las operaciones de tendencia o de rango, considerados con más detalle al final de esta sección.
Los temas que se exploran aquí sobre el día de la semana en las operaciones de Forex son bien conocidos y hay razones lógicas para las diferencias que se muestran aquí. El mercado Forex se mueve a menudo por los principales anuncios económicos de los gobiernos y bancos centrales, especialmente los relativos al dólar estadounidense. Estos anuncios de datos tienden a ser programados hacia el final de la semana laboral, sin nada programado normalmente los lunes.
Otro factor es la convención de Forex de cobrar el triple del swap al cierre del miércoles en Nueva York. Esto significa que es más barato operar después de que ese día haya pasado, es decir, el jueves o el viernes, y esto ayuda a aumentar la volatilidad cerca del final de la semana.
Por último, tenga en cuenta que si está operando en un día festivo en el país cuya divisa está operando, o en el Reino Unido o en los EE.UU., es probable que la volatilidad en un par de divisas Forex sea anormalmente baja.
El mejor día de la semana para los operadores de swing / posiciones
Mencioné antes que hay una ventaja para los comerciantes a largo plazo al entrar en nuevas operaciones tan pronto como sea posible en la semana. Hay factores adicionales a considerar dependiendo de si su estrategia es la tendencia de las operaciones o los rangos de operaciones.
Se cree que el mercado Forex suele empezar la semana de forma indecisa, cambiando de dirección durante el lunes y el martes antes de empezar a tender de forma más decisiva del miércoles al viernes. El gráfico a continuación muestra cómo las rupturas de 50 días se realizaron durante el día siguiente por día de la semana ingresado para los principales pares de divisas Forex:
Vemos que hay algo de verdad en la creencia de que las mejores entradas para los operadores de tendencias a largo plazo han tendido a ocurrir el miércoles y el jueves. Los operadores a largo plazo que buscan estrategias de operaciones de rango han tenido más éxito al entrar en las operaciones hacia el final del viernes y el lunes.
Mejor momento del día para operar en Forex
Tanto si es un operador del día como si es un operador de posiciones a largo plazo, le será útil saber si históricamente ha habido alguna ventaja adicional al entrar en las operaciones en un momento especial del día. Esto será de gran utilidad para los comerciantes del día, que necesitan comerciar intensamente y por lo tanto deben hacer un uso muy efectivo de su tiempo.
Es obvio que una moneda suele fluctuar más en valor durante el horario comercial de su país, debido al comercio internacional. Por esta lógica, si usted vive en Asia y quiere comerciar durante el día, por ejemplo, verá el mayor movimiento de precios al comerciar cruces de divisas asiáticas como el AUD/JPY.
Esto se complica un poco por el hecho de que el mercado global de Forex está dominado por las operaciones realizadas en Londres y Nueva York, donde se realizan mayores volúmenes de intercambios de divisas que en cualquier otro lugar. Por lo tanto, la mayor cantidad de movimiento de precios Forex que es probable que vea en general es durante las horas de trabajo en Londres y Nueva York, siendo la hora pico las pocas horas en que ambos centros están abiertos simultáneamente.
La mejor manera de probar esto es comparar el movimiento de precios promedio de los principales pares de divisas Forex en los ocho períodos de cuatro horas que componen el día, según la hora de Londres:
El mayor movimiento de precios promedio en todos los principales pares de divisas Forex se ha producido desde el mediodía hasta las 4pm hora de Londres, lo que incluye el solapamiento Londres/Nueva York. Las horas desde las 8 a.m. hasta el mediodía han sido las segundas más activas, representando las primeras horas de la jornada laboral londinense. Las horas al final del día alrededor del cierre de Nueva York, antes de la apertura de Tokio, han mostrado el movimiento de precios promedio más bajo.
Si usted es un comerciante del día que busca beneficiarse de operar en los momentos más volátiles del día, es probable que le vaya mejor concentrándose en las horas activas. Esto puede ser difícil si usted vive en una zona horaria alejada de la UTC y no quiere levantarse en medio de la noche. En este caso, sería prudente que considerara la posibilidad de convertirse en un operador de swing o de posición, o de operar con divisas cuyo horario de trabajo en el país se desarrolle durante la hora del día que usted tenga disponible para su operación. Por ejemplo, si usted vive en Australia, puede que le resulte más conveniente tratar de centrarse en el comercio de AUD/JPY, AUD/USD, y AUD/NZD.
Una última cuestión a considerar sobre la hora del día: los spreads, que representan el costo de operar, tienden a ser más estrechos cuando el mercado está más activo. Para los principales pares de divisas Forex, este será el solapamiento Londres / Nueva York. Como regla general, los cruces de divisas asiáticas pueden ver sus diferenciales más estrechos (más baratos) durante las sesiones asiáticas.
¿Son ciertos momentos del día mejores para las tendencias o los rangos?
Esta pregunta es importante para todos los tipos de operadores, ya que si el precio tiende a mejorar o empeorar en un momento determinado del día, estos podrían ser los mejores o peores momentos para las entradas de operaciones dependiendo de su estrategia de operaciones.
Podemos responder a esta pregunta comparando lo que sucedió, en promedio, en las cuatro horas posteriores a una ruptura de 50 días en cualquiera de los tres principales pares de divisas Forex, dependiendo de la hora del día (hora de Londres) en que se produjeron las rupturas:
En conclusión esto podemos concluir que los comerciantes que buscan operar con la tendencia han tenido la mayor oportunidad de obtener el movimiento de precios más fuerte a su favor de inmediato, alrededor de las 4pm hora de Londres, con las 8am un segundo cercano. Los operadores del rango probablemente lo hagan mejor entre las 8pm y la medianoche.
Prestar atención a la hora del día, la semana o el mes no va a ser una estrategia ganadora de operaciones de Forex en sí misma, sin embargo, ha habido tendencias estadísticas basadas en estos tiempos que puedes utilizar para mejorar el margen de una buena estrategia de operaciones. Puedes hacerlo arriesgando un poco más cuando las operaciones se establecen en los "mejores" tiempos y un poco menos en los "peores" tiempos.
Los puntos clave que puede aplicar se pueden resumir como:
- Tenga cuidado al introducir operaciones de tendencia justo al final del comienzo de un mes calendario.
- Para los operadores diurnos, el jueves es el que tiene más potencial y el lunes el que menos.
- Los operadores de tendencias a largo plazo generalmente han visto los mejores movimientos a su favor los jueves y viernes.
- Los comerciantes de rangos han visto que los rangos se mantienen más a menudo los lunes y martes.
- Los principales pares de divisas Forex han mostrado su mayor movimiento de precios entre el mediodía y las 4pm hora de Londres, lo que representa el solapamiento entre las sesiones comerciales de Londres y Nueva York.
- Los principales pares de divisas Forex han mostrado su menor movimiento de precio entre las 8pm y la medianoche de Londres.
- Los principales pares de divisas Forex han mostrado su mayor propensión a la tendencia entre las 4pm y las 8pm hora de Londres. A menudo, la "dirección" del día se establece a las 4pm.
- Los principales pares de divisas Forex han mostrado su mayor propensión a la tendencia entre la medianoche y las 4am hora de Londres.
Metodología
Los datos presentados anteriormente se derivan de los datos de precios de divisas disponibles al público publicados por un importante corredor de divisas. El período de datos históricos utilizados va desde el segundo semestre de 2001 hasta el segundo trimestre de 2020, abarcando un período de casi veinte años.
Preguntas frecuentes
¿Cuáles son los mejores meses para comerciar con divisas?
Los últimos meses del año civil han tendido a ver las tendencias Forex más fuertes, mientras que los meses de julio y agosto han tendido a producir una baja volatilidad y precios variables.
¿Cuál es el mejor par de Forex para operar?
El par de divisas EUR/USD suele tener el menor costo de comercio, y también ha tendido a tener una tendencia más fiable que cualquier otro par de divisas, aunque lentamente.
¿Cuál es el mejor momento para operar en Forex en España y/o Latinoamérica?
El momento de mayor movimiento de precios y de mayor tendencia suele ser entre las 08:00 GMT y las 16:59 GMT, que son las 09:00 y las 17:59 hora española.
¿A qué hora abren los mercados Forex?
Los mercados Forex están abiertos desde aproximadamente las 9am del lunes en Sydney hasta las 5pm del viernes en Nueva York. El mercado Forex al por menor funciona las 24 horas del día durante los días de semana.