Cómo gestionar sus operaciones en el mercado Forex como un profesional

Las 4 etapas de una operación

Es importante distinguir las cuatro fases principales de una operación de Forex, de esta manera puedes probar tus habilidades en cada fase y entender qué necesita más trabajo y qué no. Las 4 fases son:

• Identificación de la Operación: Sus Condiciones de Preparación.
• Ejecución de la Operación: su activación de entrada.
• Gestión de la Operación: lo que se hace cuando la operación está "viva". Disponer de un plan que contemple los distintos escenarios que pueden materializarse una vez que la operación esté en marcha es esencial para mantener una sensación de control sobre las operaciones. También le permite responder a las diversas bolas curvas que le lanzará el mercado.

En el resto de este artículo trataré varios componentes del plan. En un nivel muy básico, la gestión de las operaciones de Forex debe darle las respuestas a las siguientes preguntas:

1. ¿Qué hago si la operación alcanza mi objetivo de ganancias rápidamente?
2. ¿Qué hago en caso de reversión justo después de la entrada?
3. ¿Qué hago en caso de una reducción intra-comercial?
4. ¿Qué hago en caso de que la operación se mueva constantemente a mi favor (pero sin alcanzar el objetivo) y luego se invierta?
5. ¿Qué hago si el mercado presenta una pauta de inversión?

• Salida de la Operación: la decisión de cerrar completamente la operación y esperar la siguiente oportunidad.

¿Por qué es importante la gestión de las operaciones en Forex?

La gestión de operaciones es esencial para su supervivencia como trader. Para explicar por qué, considere la ecuación más importante que verá en su vida de trading: 

Expectativa = Promedio de Ganancias * Ganancias% - Promedio de Pérdidas * Pérdidas%

La Ganancia Promedio y la Pérdida Promedio se calculan en "términos R", es decir, unidades de retorno por riesgo. Por ejemplo, si su stop loss está a 50 pips de su entrada, y usted sale con 50 pips de ganancia, usted hizo una ganancia de 1R (50 pips de ganancia/50 pips de riesgo).

Para entender lo que es la "R" de una operación, simplemente divida su ganancia por su riesgo por operación. Dado que el trading consiste en ser un buen gestor de riesgos y en ofrecer recompensas superiores ajustadas al riesgo, ahora debería entender por qué pensar en los resultados de las operaciones en "términos de R" es mejor que pensar en términos de dinero.

Volviendo a la ecuación de la expectativa, alcanzar el objetivo de una expectativa consistentemente positiva es un reto, pero la fórmula le dice exactamente lo que tiene que hacer:

• Mantener la relación promedio de ganancias y pérdidas tan alta como sea posible (lo está haciendo bien si su promedio de ganancias es al menos dos veces mayor que su promedio de pérdidas)
• Mantener el porcentaje de victorias lo más alto posible (pero con el tiempo, este promedio posiblemente se acercará al 50%, lo que significa que la clave de la rentabilidad es promediar las pérdidas que son mucho más pequeñas que su ganancia promedio)

La gestión de las operaciones es esencial porque, sin tener un plan claro, será más propenso a tomar decisiones precipitadas y emocionales. Si no promedia al menos 1R en sus operaciones ganadoras, probablemente perderá dinero con el tiempo.

Otra cosa a tener en cuenta es que, al mantener sus pérdidas pequeñas en comparación con sus ganancias, estará en un lugar mucho más relajado porque la tasa de ganancia mínima para asegurarse de no perder dinero será menor. Aquí está la matemática de soporte:

Tasa de ganancia mínima = 1/(1 + Recompensa promedio por riesgo)

Lo que significa que para ser rentable:

• Una rentabilidad media de 1R requiere que la tasa de ganancia sea superior al 50%.
• Una rentabilidad media de 2R requiere que la tasa de ganancias sea superior al 33%.
• Una rentabilidad media de 3R requiere que la tasa de ganancias sea superior al 25%.

Esto parece bastante sencillo. Sin embargo, hay algo que complica este cálculo, y nos lleva de nuevo a la importancia de la gestión de las operaciones: el riesgo y la recompensa no son estáticos, y ambos cambian durante el ciclo de vida de una operación.

Operación en corto en el USD/CAD Máxima Recompensa al Riesgo

Por ejemplo, en el gráfico de precios de arriba, puede ver una operación potencial en USD/CAD desde principios de mayo. La distancia de stop loss desde la entrada hipotética es de 60 pips. Lo más lejos que llegó la operación a nuestro favor (también llamado excursión media favorable o MFE) fue 2.2R (60*2.2 = 132 pips).

Cuando la operación sube 1R, el riesgo real ya no es de 60 pips. Es de 120 pips (1R de stop loss + 1R de ganancias). Por lo tanto, usted está arriesgando 2R en ese momento. Cuando la operación sube 2R, su riesgo total es ahora de 3R, y así sucesivamente. 

Asegúrese de aprovechar al máximo las ganancias sobre el papel (mediante la gestión de la operación) y no deje que el mercado se las coma y lo deje fuera. No olvide que está arriesgando los beneficios en papel cuando los tiene, además del riesgo inicial de la operación.

Principios Sencillos de Gestión de Operaciones en Forex

Tanto si es un trader de reversión al promedio (rango) como si es un trader de tendencia, los principios de la ecuación de gestión de operaciones se aplican igualmente porque:

• Un trader de reversión a la media tendrá una tasa de ganancia más alta pero una media de ganancias más pequeña, por lo que su reto es seguir los stops en una parte de la operación,
• Un trader de tendencia tendrá grandes ganancias pero tasas de ganancia más pequeñas, por lo que la clave para ellos es tratar de obtener algunas ganancias inicialmente, evitando los stop-outs completos.

Estrategia de Gestión de Operaciones de Forex 

El vehículo de gestión comercial que veremos hoy combina:

• Un periodo inicial de maximización del impulso: Una vez que entre en la operación, escale la salida de 1/3 de la posición en cualquiera de los siguientes casos: una señal de acción del precio de reversión poco después de la entrada, o una divergencia en el impulso,
• Un trailing stop en el resto de la posición, por debajo de los mínimos de oscilación (en una tendencia al alza) o por encima de los máximos de oscilación (en una tendencia a la baja);
• Claridad del marco temporal: siempre gestionará su operación en función del marco temporal en el que haya ejecutado su entrada.

Aquí hay un par de operaciones reales recientes realizadas por un estudiante mío, que ilustran estos componentes de gestión de operaciones en la práctica.

Operación con TP parcial y Stop Loss ascendente en el EUR/JPY

En la operación mostrada arriba, mi estudiante entró en largo el 7 de junio en 133.11 con un stop loss en 132.85 (26 pips) y una zona de resistencia inicial identificada en 133.36 (25 pips). El objetivo de la operación era poder entregar al menos 1R.

Como no había divergencias en el impulso ni acción de precios de reversión en el gráfico H1, el estudiante mantuvo su operación en vivo y escaló 1/3 cuando se alcanzó 133.36. A continuación, situó su stop por debajo del mínimo de la última oscilación en el gráfico 1H, que era el marco temporal de ejecución.

A continuación viene la fase de trailing stop, en la que el estudiante intenta dejar correr a su ganador. Mi estudiante había marcado 134.00 como su toma de ganancias final, pero como puede ver en este gráfico de precios H4 a continuación, el mercado comenzó a publicar una acción a bearish desde un nivel de resistencia previamente identificado en 133.60.

Operación con Trailing Stop Loss en el EUR/JPY

La operación se cerró posteriormente tras la ruptura del mínimo de oscilación horaria más alta, como se destaca en el gráfico siguiente.

Trailing Stop Loss activado en la ruptura del mínimo del swing

La ganancia total lograda por esta operación fue de +1.11R, lo cual no es nada espectacular, pero se mantiene respetable ya que es más de 1R. No todas las operaciones son ganadoras de varias R.

Ahora, otro ejemplo de operación, esta vez en el USD/CHF. Esta operación es un ejemplo de una posible acción a tomar, si el mercado no está concediendo una gratificación inmediata y publica una vela de reversión o muestra una intención contraria, casi inmediatamente después de la entrada.

Gestión del Comercio: Entrada Antes de la Reversión Inmediata

La entrada de la operación se produjo en 0.8962 con un stop loss en 0.8925. Dejando de lado el motivo de la entrada, debemos centrarnos en lo que hizo el mercado después de la entrada, y en la respuesta del trader.

Gestión del Comercio: Entrada Antes de la Reversión Inmediata

Poco después de la operación, el mercado registró una vela de reversión a bearish. El trader cerró rápidamente su posición con una pérdida de 14 pips (-0.38R).  Independientemente de lo que ocurra después de que el trader salga de la posición, está haciendo un gran trabajo como gestor de riesgos:

• Mantuvo su pérdida de la operación a menos de 1R,
• Actuó basándose en pruebas objetivas (la intención a bearish),
• No se basó en una ilusión (esperando que el mercado se revirtiera),
• Liberó capital que pudo ser desplegado en otra oportunidad comercial (eficiencia).

Ajustar las Expectativas al Tipo de Mercado

Un último punto a discutir: si el mercado está en un rango o en una tendencia. La estrategia exacta de gestión de las operaciones que adopte, así como sus expectativas para la operación, deben basarse en un conocimiento bien fundado de los tipos de mercado: ¿estamos en un mercado de rango o en un mercado de tendencia?

En un mercado limitado por el rango, no se puede esperar que las operaciones duren mucho tiempo porque las barreras del rango atraerán seguramente la acción contraria.

Por el contrario, en un mercado de tendencia, puede esperar que su operación tenga una vida más larga, tratando de hacerla rodar y dejarla madurar con trailing stops.

Aquí hay otro ejemplo de operación de mi estudiante en GBP/USD. "Cable" está claramente en un entorno de rango y en este caso, el estudiante estaba preparado para hacer una salida completa de la operación en la zona de soporte anterior.

Gestión del Comercio: Salir en un entorno de rango

Una vez más: una operación rentable, gestionada de forma lógica. Entrada en 1.4165, stop loss en 1.4190, y salida en 1.4105 para un ganancia de 2.4R.

Conclusión

La gestión del comercio es el tercer componente esencial de un modelo de trading sólido. Para desarrollar la mejor estrategia de gestión comercial para su propio modelo de trading, he aquí algunos principios que debe adoptar:

• La gestión de operaciones debe utilizarse en el mismo marco temporal que se utilizó para introducir la operación,
• Disponibilidad de tiempo: si opera en torno a un trabajo diurno, considere la posibilidad de ejecutar y gestionar desde un marco temporal de 4H como mínimo,
• Adapte la estrategia de trading a las condiciones del mercado: si está operando con reversión de la tendencia, maximice el impulso en los 2/3 iniciales de la posición, pero intente ejecutar el último 1/3 con un trailing stop; si está operando con tendencias, considere maximizar el impulso en 1/3 de la posición, y hacer trailing stop en 2/3 mientras dure la tendencia,
• En cualquier caso, minimice las pérdidas y no permita que una ganancia se convierta en una gran pérdida. Intente que su pérdida media sea mucho menor que su ganancia promedio en términos absolutos.

Haga lo que haga, asegúrese de que su modelo de gestión de operaciones de Forex es un proceso, de lo contrario es factible que sufra por la toma de decisiones emocionales en lugar de reaccionar lógicamente a lo que el mercado le está diciendo.

Preguntas Frecuentes

¿Qué es la gestión del dinero en Forex?

La gestión del dinero en Forex es la estrategia que aplican los traders para decidir cuánto dinero arriesgar en una determinada operación o serie de operaciones. El riesgo óptimo por operación puede determinarse matemáticamente mediante el Criterio de Kelly si hay una expectativa positiva anticipada determinada para la operación. Los traders principiantes no deberían arriesgar más del 0.25% de su cuenta de trading en una sola operación.

¿Cómo puedo gestionar los riesgos en el trading de Forex?

• Opere sólo con un bróker acreditado y bien regulado. Considere la posibilidad de abrir cuentas separadas con dos o más brókers.
• Utilice siempre un stop loss duro cuando opere.
• Nunca arriesgue más que un pequeño porcentaje del tamaño de su cuenta en una sola operación.
• No utilice ningún apalancamiento o un apalancamiento bajo. Tenga en cuenta que el objetivo de los negocios suele ser apalancarse por un factor no superior a 1.3 a 1.

¿Cuál es el ingreso promedio de un trader de Forex?

Según los informes de los corredores de bolsa conforme a la normativa de la ESMA, casi el 80% de los traders de Forex pierden dinero. Por lo tanto, es muy frecuente que los ingresos medios de un trader de Forex sean negativos. Para ser un trader de Forex rentable y obtener algún ingreso, debe operar mejor que el 80% de los que intentan operar en Forex.

¿Cómo puedo conseguir 50 pips en un día?

La mejor manera de conseguir 50 pips en un día es haciendo swing trading en Forex y sólo entrando en las operaciones cuando veas una configuración válida. Las mejores oportunidades de negociación para el swing trading en los últimos años han venido de los retrocesos en las fuertes tendencias direccionales realizadas por los pares de divisas EUR/USD y USD/JPY.

¿Cuáles son los tipos de comercio en la gestión?

Hay varios tipos de operaciones que dependen del marco temporal en el que se originan y se gestionan: scalping (con una duración intradía y a corto plazo, originada en el marco temporal de 5 a 15 minutos), swing trading (con una duración que va de horas a días, con operaciones originadas en el marco temporal de 1H a diario), position trading (con una duración que va de días a semanas, con operaciones originadas en los gráficos diarios o semanales).

¿Cuáles son los cuatro tipos de operaciones?

1. Operaciones de Breakout: cuando los precios registran una expansión del rango y "rompen" una consolidación de baja volatilidad.

           Tipo de Operación: Breakout

       2. Operaciones de retroceso: identificación de un pullback en el contexto de un mercado en tendencia.

          Tipo de Operación: Pullback a Bearish Timeframe Inferior

      3. Operaciones de Reversión: identificación de un mercado que ha ido en una dirección durante un período prolongado y que ahora está                          reaccionando o invirtiendo desde zonas de demanda u oferta anteriores.

         Tipo de Operación: Operación de Reversión

       4. Operar Dentro de un Rango: identificar un mercado en consolidación con límites claros de soporte y resistencia, como el ejemplo del              GBP/USD  de arriba.

¿Qué hacen los traders?

Los traders perfeccionan sus habilidades de sincronización con el mercado (su ventaja) y utilizan estas habilidades para identificar y explotar situaciones que proporcionan oportunidades de alta recompensa por riesgo. En términos sencillos, el trabajo de un operador consiste en ofrecer fuertes recompensas ajustadas al riesgo, que a menudo se miden mediante el índice de Sharpe y el índice de Calmar.

¿Cuáles son las mejores operaciones para los principiantes?

Los principiantes deben centrarse siempre en perfeccionar sus habilidades y ser lo más sistemáticos posible en su toma de decisiones. Los plazos más altos (4H, Diario, Semanal) son los mejores para centrarse (¡no sólo para los principiantes!) porque tienden a generar señales comerciales más fiables y no requieren horas de pantalla para garantizar una gestión comercial eficaz.