¿Qué Es el Indicador ADX (Average Directional Index) en Trading? Definición
El ADX (Average Directional Index) es un indicador de tipo oscilador derivado del ATR (Average True Range). Con él, podrás determinar la tendencia del precio en un momento determinado y su fuerza. Gracias a este último aspecto, el ADX te será de ayuda para detectar situaciones en que el precio puede estar a punto de cambiar de dirección, lateralizarse o salir de un rango.
Su presentación se compone de tres líneas que oscilan en una escala del 0 al 100 según la fuerza que tenga la tendencia en curso: la ADX, el indicador direccional positivo (+DI) y el indicador direccional negativo (-DI).
Su creador fue Welles Wilder en 1978 y desde entonces se ha convertido en uno de los indicadores favoritos de traders de todo el mundo, debido a su gran eficacia.
¿Cómo Calcular el ADX?
La línea ADX es una media móvil de la diferencia porcentual entre +DI y – DI. Estas a su vez, se calculan teniendo en cuenta la relación entre la diferencia en los últimos máximos o mínimos y el indicador ATR (Average True Range).
Fórmula para calcular +DI:
x 100
Cálculo de -DI:
x 100
Antes de obtener el ADX, necesitamos hallar el valor DX:
{ : } x 100
Para obtener el valor del ADX, debes aplicar a DX una media móvil del número de períodos que prefieras (N):
{ + DX } : 14
Hacer todos estos cálculos manualmente es algo que resulta tedioso y poco práctico. Está bien que los conozcas como curiosidad o si sabes programar y quieres construir un indicador derivado de este. Pero para hacer trading en tu día a día no necesitarás hacer nada de lo anterior. Añade a tu gráfico el indicador ADX en tu plataforma de trading y esta lo trazará de manera automática.
¿Cuándo Utilizar este Indicador?
Puedes utilizar el ADX en la fase más temprana del análisis técnico de cualquier gráfico, para tener clara cuál es su tendencia y si tiene más probabilidades de continuar que de agotarse. También en mercados laterales, para detectar si un breakout que acaba de producirse tiene fuerza suficiente para originar una nueva tendencia.
¿Cómo Utilizan los Traders este Indicador?
Algunos traders utilizan el ADX únicamente para hacer una preselección de activos en los que operar. Ejecutan un screener buscando mercados que se encuentren en tendencia fuerte de acuerdo a los parámetros de este indicador. Después, utilizan otras estrategias para localizar sus puntos de entrada y salida.
Otros, usan el ADX en combinación con la acción del precio u otros indicadores para determinar en qué momento deben ejecutar sus operaciones.
Pros y Contras del ADX
Pros del ADX:
- Permite ver si una tendencia está perdiendo fuerza o si cuenta con impulso suficiente para continuar
- Es un clásico del análisis técnico y está disponible de manera gratuita en casi todas las plataformas de trading
- Te ayuda a detectar si un impulso en el precio tras un mercado lateral tiene fuerza suficiente como para originar una nueva tendencia
- Ofrece una señal clara e inequívoca cuando el mercado está en fase lateral
Principales puntos en contra del Average Directional Index:
- Es un indicador retrasado; no predice lo que va a ocurrir, sino que interpreta lo que ya está haciendo el precio
- Te permite identificar si un mercado está lateral, pero sus indicaciones no son válidas para operarlo
- No da señales de entrada y salida por si sólo
¿Cómo Funciona el ADX en Forex?
Una vez que añadas el ADX a tu gráfico, lo tendrás en una ventana debajo o encima de este. Ahí podrás ver a las distintas líneas oscilando en una escala de 0 a 100. Lo primero que deberías observar es la relación entre +DI y -DI:
- +DI está por encima de -DI: la tendencia es alcista
- -DI está por encima de +DI: la tendencia es bajista
A continuación, puedes echar un vistazo a la línea ADX y a su altura:
- 0 a 25: el precio no tiene fuerza suficiente como para moverse en tendencia
- 25 a 50: la tendencia es débil
- 50 a 75: tendencia saludable, con alta probabilidad de continuar
- 75 a 100: tendencia extremadamente fuerte
Poniendo en contexto la tendencia señalada por los indicadores direccionales y la fuerza mostrada por el ADX, podrás determinar si realmente hay una tendencia o no, si goza de buena salud o si podría estar debilitándose.
¿Qué Indican las Divergencias en el ADX?
Una divergencia es una descorrelación entre lo que te dice un indicador técnico y lo que está haciendo el precio. Por ejemplo, el ADX podría estar señalando una tendencia alcista muy fuerte y el precio estar lateralizado, o viceversa.
También se puede hablar de divergencias respecto a otro indicador cuando dos herramientas parecidas dan señales contradictorias. Por ejemplo, el ADX podría estar señalando una tendencia bajista con probabilidades de continuar y el MACD podría indicar que ni los compradores ni los vendedores están mostrando una fuerza suficiente como para dominar el mercado (período lateral).
Las divergencias en el ADX se suelen utilizar como filtro o confirmación para tus estrategias de trading.
¿Cómo Utilizar el ADX?
Con las lecturas indicadas en el apartado anterior, puedes utilizar el indicador ADX para encontrar señales de entrada y salida para tus operaciones. Utilizarlo por si sólo es difícil y siempre deberías poner en contexto su comportamiento con la acción del precio o con la información de otro indicador.
Antes de empezar, debes ajustar el ADX. Su único parámetro es el número de períodos sobre el que se calcula la media móvil:
- 14: es la combinación por defecto y muchos traders la usan
- 7 a 14: el indicador reaccionará más rápido. Da más señales falsas, pero evita que te pierdas oportunidades de entrada
- 14 a 30: el indicador se mueve de manera más lenta, con menos señales falsas. Aunque su lentitud hace que te avise demasiado tarde en muchos casos
- ajuste por backtesting: lo más recomendable es que pruebes diferentes valores hasta encontrar un comportamiento adecuado para el gráfico específico que estás analizando
A continuación, se explican 3 formas de utilizar el indicador ADX para tu operativa de trading. Antes de operar con ellas, deberías hacer un backtesting para tu activo y marco temporal, para asegurarte de que puede darte señales válidas y de que estas son más frecuentes que las falsas.
Estrategia con el ADX para Operar a Favor de Tendencia
Aquí puedes ver cómo combinar las señales del ADX con la acción del precio para determinar momentos de entrada y salida para tus operaciones. Estas son las indicaciones para hacer trading comprando:
- +DI está por encima de -DI
- La línea ADX muestra un valor superior a 50
- El precio hace un pullback y aparecen varias velas bajistas
- Se forma una vela alcista con máximo y mínimo mayor que la última vela bajista
- Lanzas tu orden de entrada
- Cierras el trade cuando la línea ADX baje de 50 y aparezca una vela bajista amplia, con cierre cerca del mínimo y que marca un mínimo más bajo que las anteriores
Para operar vendiendo en corto, puedes esperar a que suceda lo siguiente:
- -DI está sobre +DI
- La línea ADX está por encima de 50
- El precio retrocede, efectuando un pullback con varias velas alcistas
- Aparece una nueva vela bajista con máximo y mínimo menores que la última vela alcista
- Ejecutas tu orden de entrada
- Cierras tu operación si la línea ADX baja de 50 y aparece una vela alcista de intención (cuerpo amplio, con cierre cerca de máximos) y que marca un máximo más alto que las anteriores
Estrategia Antitendencial con el ADX (Average Directional Index)
Para esta estrategia, puedes combinar el ADX con una media móvil o con las Bandas de Bollinger. Puedes lanzar un trade vendiendo en corto si ves lo siguiente:
- +DI avanza por encima de -DI
- Línea ADX por encima de 75
- El precio está pegado a la parte superior de las Bandas de Bollinger (o lo rompe), o se ha separado mucho de la media móvil por arriba
- Aparece una vela bajista con mínimo inferior a la última vela alcista
- Ejecuta tu operación
- Cierra tu posición cuando el pecio toque la media móvil (o la línea central del canal si usas las Bandas de Bollinger) por arriba
La señal para entrar largo es:
- -DI está encima de +DI
- La línea ADX muestra una fuerza superior a 75
- El precio toca o rompe la línea inferior de las Bandas de Bollinger, o se ha separado mucho de la media móvil por la parte inferior
- Se forma una vela alcista con máximo superior al de la última vela bajista
- Lanza tu operación
- Ciérrala cuando el precio vuelva a tocar la media móvil (o la línea central del canal si usas las Bandas de Bollinger) por abajo
Estrategia con el ADX para Situaciones de Breakout (Roturas)
En este caso se utilizará el ADX en combinación con la propia acción del precio. Recuerda que un breakout es una situación en la que la cotización de un activo se encuentra en estado lateral, encerrada en un rango definido y este se rompe de manera súbita originando una nueva tendencia.
Esta es la señal para operar largo:
- El precio está encerrado en un rango con una línea superior (resistencia) e inferior (soporte) definidos
- Aparece una vela alcista de cuerpo amplio, con el cierre cercano al máximo que rompe la resistencia
- +DI se coloca por encima de -DI
- La línea ADX sube de 75
- Lanzas tu operación compradora
- Cierras tu posición si el ADX baja de 50 y aparece una vela bajista de intención o el precio se aproxima a una resistencia relevante
A continuación, tienes las instrucciones para operar vendiendo en corto:
- El precio está encajonado entre un soporte y una resistencia definidos
- Se forma una vela bajista amplia, con el cierre cercano al mínimo, que rompe el soporte
- -DI se sitúa por encima de +DI
- El ADX marca 75 o más
- Ejecutas tu operación vendedora
- Cierras el trade cuando el ADX baje de 50 y aparezca una vela alcista de intención o el precio se aproxime a un soporte relevante
¿Qué Mercados Operar Utilizando el ADX?
El indicador ADX es una herramienta válida para hacer trading en cualquier activo y marco temporal. Como ya se ha indicado más arriba, es necesario hacer un backtesting antes de empezar a operar y analizar si las señales que dio en el pasado fueron acertadas o no. Esto te avisará sobre la necesidad de hacer ajustes en el indicador o incluso de descartarlo y buscar otro que funcione mejor en tu mercado.
Comparativa entre el ADX y el RSI
- El ADX tiene una forma mucho más clara de mostrar que el mercado está en una fase lateral
- RSI es muy útil para detectar cambios de tendencia bruscos
- El indicador RSI sirve para detectar rápidamente estados de sobrecompra y sobreventa, aunque estas señales pueden ser un poco prematuras cuando el precio se mueve con un impulso fuerte
- El ADX es más concreto a la hora de determinar la fuerza de una tendencia
ADX VS MACD
- Son dos indicadores muy similares: ambos muestran cuál es la tendencia en curso y su fuerza
- ADX es más fiable a la hora de determinar la fuerza (o ausencia de esta) en una tendencia
- ADX marca de forma clara cuando un mercado está lateralizado por falta de presión compradora o vendedora
- Las señales de sobrecompra y sobreventa son más sencillas de leer en el indicador MACD
ADX VS Retrocesos de Fibonacci
- El ADX muestra información de la tendencia en curso, mientras que la herramienta del indicador Fibonacci determina áreas en las que el precio podría rebotar tras hacer un pullback
- Pueden combinarse para afinar aún más la estrategia tendencial indicada más arriba. Antes de buscar una entrada, habría que esperar a que el precio rebotase en uno de los niveles relevantes indicados por Fibonacci
Comparando el ADX VS el OBV
- Ambos muestran si la tendencia en curso tiene suficiente fuerza para continuar o si se está debilitando
- Ambos muestran de forma muy clara si el mercado está en fase lateral
- El On Balance Volume o OBV tiene en cuenta el volumen negociado, mientras que ADX se calcula a partir de datos relacionados sólo con el precio
- OBV sólo muestra la fuerza del movimiento actual, pero no indica si es un impulso alcista o bajista. El ADX ofrece ambas informaciones
En Resumen
El indicador Average Directional Index (ADX) te muestra si hay o no tendencia en el mercado, su fuerza y su dirección. Es un oscilador que consta de tres líneas representadas sobre una escala de 0 a 100. Puedes utilizarlo para hacer trading en activos que se encuentran en una tendencia consolidada o en otros que acaban de romper un estado lateral.
Su configuración por defecto es a 14 períodos, aunque es recomendable que hagas un ajuste específico para el activo y marco temporal en el que vas a operar. Es considerado como un indicador muy fiable y cuenta con muchos seguidores. De cualquier manera, no deberías basar tu estrategia de trading sólo en este. Lo más adecuado es analizar sus señales en conjunto con la acción del precio o las indicaciones de otras herramientas para obtener lecturas más completas.
Preguntas Frecuentes sobre el ADX
¿Cómo Interpretar el ADX en Trading?
Para interpretar el ADX en trading debes tener en cuenta la relación de la línea +DI respecto a la -DI y la altura de la línea ADX. Cuando +DI está sobre -DI, la tendencia es alcista y si es -DI la que está por encima, la tendencia es bajista. La línea ADX por encima de 75 significa “tendencia muy fuerte”, de 50 a 75 “fuerte”, de 25 a 50 “débil” y si está bajo 25 no hay tendencia.
¿Que nos Indica el ADX?
El ADX indica si existe o no una tendencia en el mercado, cuál es su dirección y si tiene fuerza suficiente para continuar.
¿Qué Significa Pendiente una Negativa en ADX?
Cuando el ADX muestra una pendiente negativa, significa que la tendencia en curso está perdiendo fuerza.
¿Cómo Calcular el Indicador ADX?
La línea ADX es una media móvil del valor DX. Este se obtiene dividiendo la diferencia positiva y negativa existente entre +DI y -DI y multiplicando por 100:
DX = { : } x 100
Para calcular +DI y -DI se restan el último máximo (o mínimo) y el anterior, se divide entre el ATR y se multiplica por 100:
+DI = x 100
-DI = x 100
¿Cómo se Usa el Indicador ADX?
El indicador ADX se usa para analizar si una tendencia que está en curso aún tiene fuerza suficiente y si merece la pena subirse a ella. También se usa para detectar si la rotura de un mercado lateral se ha producido con impulso suficiente como para desarrollar un nuevo movimiento tendencial.