En esta guía, puedes leer qué es el apalancamiento en un broker de forex, cómo saber el apalancamiento máximo que te ofrece cada uno, las ventajas y riesgos de invertir con apalancamiento y algunos cálculos útiles para tu operativa.
¿Qué Es el Apalancamiento en un Broker?
Se conoce como apalancamiento a la posibilidad de invertir con más dinero del que tienes en tu cuenta de trading. En lugar de exigirte todo el valor de una posición en el momento de entrar al mercado, el broker te permite poner sólo una parte y él se encarga de cubrir el resto.
Se expresa en forma de fracción o ratio, relacionando la inversión total que puedes hacer con la cantidad que tienes que poner. Así, un apalancamiento de 30:1 o 1:30 significa que puedes entrar en una inversión de 30 USD poniendo sólo 1 USD.
La cantidad que tú depositas se llama “margen” o “prima” y el valor total de la inversión se denomina “exposición”. En el ejemplo anterior, 30 es la exposición y 1 el margen.
¿Dónde Puedes Consultar el Apalancamiento Máximo que te Ofrece un Broker?
Cada broker ofrece el apalancamiento que cree conveniente en base al perfil de sus clientes, a la volatilidad de los activos disponibles y a sus propias políticas internas. Además, el apalancamiento máximo que te pueden autorizar depende de la jurisdicción en la que el broker tenga su licencia.
Reguladores supeditados a la ESMA (Autoridad Europea de Mercados Financieros - consulta Brokers ESMA aquí) como la CySEC, BaFin o CNMV:
- Forex: 30:1
- CFDs sobre índices y materias primas: 20:1
- CFDs sobre acciones: 5:1
- CFDs sobre criptodivisas: 2:1
Comisión Australiana de Inversiones y Valores (ASIC) y Financial Conduct Authority del Reino Unido (FCA):
- Forex: 30:1
- CFDs sobre índices y oro: 20:1
- CFDs sobre otras materias primas: 10:1
- CFDs sobre acciones: 5:1
- CFDs sobre criptomonedas: 2:1
Autoridad de Conducta del Sector Financiero de Sudáfrica (FSCA): no está limitado por ley. Es habitual encontrar brokers que ofrecen 1000:1 o incluso más
- Autoridad Monetaria de Bermudas (BMA): 200:1
En las jurisdicciones con las limitaciones más estrictas, pueden concederte un apalancamiento mayor si cumples las condiciones para ser considerado trader profesional. Puedes llegar a conseguir hasta 500:1.
El apalancamiento máximo que te permite utilizar un broker suele aparecer en su web. Consulta la sección en la que se listan las características de sus cuentas. Si no lo localizas, ponte en contacto con el servicio de atención al cliente.
De cualquier manera, el apalancamiento máximo no siempre está disponible para cualquier activo. En algunos instrumentos con alta volatilidad, como las criptomonedas (consulta Brokers de Criptos aquí), los brokers suelen reducir el ratio de apalancamiento permitido. Echa un vistazo a la sección dedicada a cada uno para ver cuál es el apalancamiento que te ofrece el broker para cada uno.
Cálculos Útiles al Operar con Apalancamiento en un Broker
Una vez que sepas el ratio de apalancamiento máximo que te permiten en los activos que te interesan, debes aprender un par de cálculos importantes: cómo descubrir el margen a depositar al abrir una posición y cuál es el lotaje máximo que puedes meter si quieres invertir un monto determinado.
Para calcular el margen:
Margen = valor total de tu posición : ratio de apalancamiento
Si quieres lanzar una operación compradora con 2 lotes en un CFD sobre el oro, que cotiza a 1.705,450 USD y con un apalancamiento 20:1, el margen requerido sería:
1.705,450 x 2 = 3.410,9 USD (valor total de la posición)
3.410,9 : 20 = 170,54 USD (margen requerido)
Para conocer el número máximo de lotes que puedes añadir a tu posición con un capital determinado:
Lotaje = capital : (precio de cotización : ratio apalancamiento)
En el caso anterior, si tienes 2.000 USD en tu cuenta y quieres invertirlos todos en el oro, el número máximo de lotes sería:
1.705,450 : 20 = 85,27 USD (margen para 1 lote)
2.000 : 85,27 = 23 lotes
Ventajas de Hacer Trading con Apalancamiento
Ahora que ya sabes qué es el apalancamiento y como funciona, aquí puedes leer cuáles son sus ventajas más importantes:
- Te da acceso a activos que cotizan a precios altos: si tienes un capital reducido, hay muchos activos interesantes que se quedan fuera de tu alcance. Al utilizar apalancamiento, podrás acceder a ellos
- Puedes operar con más lotes: al operar con apalancamiento, necesitas desembolsar menos fondos por cada lote que añades a tu operativa. Esto te permite aumentar el tamaño de tu posición en vez de limitarte a operar con pocos lotes
- Rentabilidades potenciales más altas: si aprovechas al máximo el apalancamiento que te da tu broker, podrás ganar muchos pips con un movimiento pequeño en la cotización de cualquier activo. Esto te traerá unas ganancias elevadas respecto al monto que has depositado
- Diversificar se vuelve más accesible: al no tener todos tus fondos “ocupados” en una operación, puedes permitirte abrir más posiciones en otros activos
Riesgos de Operar con Apalancamiento
Un aspecto importante que debes tener en cuenta al hacer trading con apalancamiento es que el precio de tu posición oscila respecto a la exposición total y no al margen que tú abonas. Esto se traduce en que los beneficios pueden ser altos respecto al capital invertido, pero las pérdidas también.
Por ejemplo, la operación indicada más arriba, en la que se entraba al mercado con 23 lotes de oro a 1.705,45 USD, aprovechando al máximo un capital de 2.000 USD y un apalancamiento 20:1 puede hacerte perder 230 USD si la cotización baja 10 USD (de 1.705,45 a 1.695,45 USD).
En caso de que la bajada continuase, podrías llegar a perder todo el margen si el precio se sitúa en 1.618,50 USD. Esto es una caída de 86,95 USD en la cotización del activo y es un movimiento considerado normal.
¿Es Mejor Elegir un Broker con Apalancamiento Alto?
- Muchos traders novatos se dejan impresionar por los brokers que ofrecen apalancamientos altos y dejan de lado los demás.
- El primer problema que esto supone está en que los brokers con mayores apalancamientos suelen estar regulados en regiones con unas directivas menos estrictas.
- O, a veces, incluso se trata de empresas no reguladas.
Además, ya has visto que un apalancamiento alto te da más flexibilidad a la hora de operar. Te puede dar mayores ganancias, pero también unas pérdidas más elevadas.
Por todo esto, es importante que elijas con cabeza y valores otros aspectos más allá del apalancamiento. Incluso si terminas decantándote por brokers con ratios altos, recuerda que no es obligatorio utilizar todo el apalancamiento si a ti no te interesa.
Preguntas Frecuentes sobre el Apalancamiento en un Broker
¿Qué Es el Apalancamiento 1 500?
Apalancamiento 1:500 o 500:1 significa que puedes abrir una operación que cuesta 500 USD depositando sólo 1. Si su valor total es más alto o más bajo, debes aportar la parte proporcional. Por ejemplo, si el valor de tu posición es de 1.500 USD, tendrías que abonar 3 USD.
¿Cuál Es el Mejor Apalancamiento en Trading?
No hay un apalancamiento que sea mejor que otro. Cuanto más elevado sea, más flexibilidad aportará a tu operativa. Si utilizas el máximo que te permiten, optarás a mayores beneficios, aunque las pérdidas también pueden ser más altas. De todas formas, disponer de un ratio alto, no te obliga a utilizarlo siempre si a ti no te interesa.
¿Qué Es Apalancamiento 1 10?
Apalancamiento 1:10 o 10:1 significa que por cada 10 USD que cuesta la posición que quieres abrir, tú sólo necesitas aportar 1 USD.