La diferencia entre el éxito y el fracaso en la negociación de los mercados de forex muy probablemente dependerá de qué pares de divisas elija para negociar cada semana y no de los métodos de trading exactos que podría utilizar para determinar las entradas y salidas del mercado. Cada semana voy a analizar los fundamentos, el sentimiento y las posiciones técnicas para determinar qué pares de divisas son los que tienen más probabilidades de producir las oportunidades de trading más fáciles y más rentables para la semana. En algunos casos se negociará siguiendo la tendencia. En otros casos, se negociará en los niveles de soporte y resistencia en los mercados en un rango.
Visión General 24 Octubre 2016
La semana pasada predije que la mejor oportunidad para esta semana probablemente viniese yendo en corto del GBP/USD. Esta operación dejó una pequeña pérdida de un 0,39%.
El mercado parece más fácil de pronosticar esta semana, ya que hay varios pares de divisas que comienzan a romper en línea con una tendencia del USD más fuertemente alcista.
Por esta razón, sugiero que las mejores operaciones esta semana probablemente vendrán yendo en corto del EUR/USD y en largo del USD/CAD. Operar en corto el GBP/USD y en largo el USD/CHF también son opciones.
Análisis Fundamental y Sentimiento del Mercado
El análisis fundamental es de alguna utilidad en este momento. Los datos económicos de EE.UU. un poco mejores de lo esperado han estado impulsando al dólar en las últimas semanas, así como la creciente ventaja de Hillary Clinton en las encuestas de las elecciones presidenciales. También hay una expectativa de subida de tipos en diciembre y, al menos, una subida de tipos más durante 2017. No hay otra divisa principal en el mundo cuyo banco central busque subir tipos en el corto plazo.
La libra esterlina ha caído de forma pronunciada desde que el gobierno británico anunció que va a iniciar el procedimiento para salir de la Unión Europea el próximo año, con un “Brexit duro” aparentemente siendo la ruta de salida, es decir, sin que Reino Unido permanezca en el mercado único.
El euro registró su cierre semanal más bajo frente al dólar, desde enero después de que el BCE declaró que no habría reducción de su programa de flexibilización cuantitativa. Esto también está debilitando al franco suizo, ya que está correlacionado positivamente con el euro.
El dólar canadiense está sufriendo por la publicación de los datos de ventas minoristas más pobres de lo esperado la semana pasada.
Análisis Técnico
USDX
El dólar tiene una nueva tendencia alcista, manteniéndose por encima de sus precios históricos de hace 13 y 26 semanas. La vela de la semana pasada fue menos larga y alcista y, de hecho, se trata de una vela interior. La situación parece cada vez más alcista, aunque puede haber resistencia en 12200.
EUR/USD
La semana pasada registró una vela muy fuertemente bajista que cerró con fuerza sobre su mínimo, y esto ha seguido esta semana por otra vela bajista que hizo el cierre más bajo desde el pasado mes de enero. Finalmente tuvimos una ruptura por debajo del límite inferior del rango a largo plazo y el nivel de soporte clave de 1,0961. La formación sugiere una nueva caída a al menos 1,0771.
USD/CAD
El par se ha estado volviendo alcista durante muchas semanas, pero la semana pasada finalmente tuvimos un cierre alcista por encima del rango de largo plazo, formado por una vela alcista que estuvo cerca de su máximo. Este es el nivel más alto desde marzo y técnicamente parece como si el par probablemente fuese a subir más.
GBP/USD
La semana pasada vio una segunda vela interior, y fue muy ligeramente alcista. Esto demuestra que lo que está sucediendo es una contracción de la volatilidad tras el gran shock del precio de hace tres semanas que se produjo cuando el gobierno británico anunció su intención de iniciar el procedimiento formal de salida de la Unión Europea el próximo año. El precio ha consolidado entre 1,2300 y 1,2100. Puede que no caiga mucho más en el corto plazo inmediato, pero mirando el gráfico de abajo vemos que existe una fuerte tendencia alcista a largo plazo.
USD/CHF
El gráfico de abajo muestra que, aunque las velas recientes han sido alcistas, el límite superior del rango que se ha establecido desde el pasado mes de marzo es aproximadamente 0,9950 y todavía no se ha roto correctamente. La acción del precio a largo plazo se encuentra todavía en una especie de rango, lo que sugiere solamente un optimismo cauteloso. Sin embargo, parece como si una ruptura pudiese producir un fuerte movimiento al alza.
Conclusión
Alcista en el USD, bajista en el EUR, CAD y GBP y en menor medida CHF.