La diferencia entre el éxito y el fracaso en la negociación de los mercados de forex muy probablemente dependerá de qué pares de divisas elija para negociar cada semana y no de los métodos de trading exactos que podría utilizar para determinar las entradas y salidas del mercado. Cada semana voy a analizar los fundamentos, el sentimiento y las posiciones técnicas para determinar qué pares de divisas son los que tienen más probabilidades de producir las oportunidades de trading más fáciles y más rentables para la semana. En algunos casos se negociará siguiendo la tendencia. En otros casos, se negociará en los niveles de soporte y resistencia en los mercados en un rango.
Visión General 12 Agosto 2018
En mi artículo anterior de la semana pasada, pronostiqué que las mejores oportunidades de trading serían en largo del Índice S&P 500 por encima del máximo de las 2 semanas anteriores, así como en corto del EUR/USD y GBP/USD. Estas operaciones funcionaron muy bien: aunque el índice S&P 500 terminó cayendo un 0,52% desde el máximo, el EUR/USD cayó un 1,34% y el GBP/USD cayó un 1,78%, produciendo una ganancia media del 0,87%.
La semana pasada tuvimos un aumento en el valor relativo del yen japonés, el dólar y el franco suizo, y una caída en el valor relativo del dólar neozelandés, la libra esterlina, el euro y las monedas vinculadas a las materias primas. Básicamente se trató de un flujo de dinero a activos menos riesgosos.
El mayor desarrollo en el mercado de Forex la semana pasada es el peligroso colapso en el valor de la Lira turca y la disputa de sanciones/aranceles entre Turquía y EEUU, que incluso podría terminar por sacar a Turquía de la OTAN y llevar a la creación de un nuevo bloque comercial anti dólar. Esto podría causar un problema para los bancos europeos y el propio Euro a través del contagio/exposición.
El otro evento principal de la semana pasada fue un informe moderado del RBNZ que debilitó fuertemente al Dólar de Nueva Zelanda.
Análisis Fundamental y Sentimiento del Mercado
El análisis fundamental tiende a respaldar al dólar, ya que los fundamentos económicos de Estados Unidos siguen pareciendo relativamente sólidos. El índice del dólar cerró la semana en su nivel más alto desde mayo de 2017. El euro y la libra esterlina parecen débiles, ya que el colapso de la lira turca arrastró el euro con ella y parece cada vez más probable que no haya acuerdo para el Brexit.
La próxima semana probablemente estará dominada por los datos de ventas minoristas de EEUU y los datos de inflación británica. Es probable que la próxima semana esté un poco menos ocupada y sea menos volátil que la semana pasada, aunque si la crisis turca empeora, podría ser una semana aún más volátil.
Análisis Técnico
Índice del Dólar Estadounidense
El gráfico semanal de abajo muestra que, tras varias semanas consecutivas luchando para subir significativamente, el índice del dólar finalmente ha logrado realizar una ruptura alcista por encima de 12158, lo que sugiere una nueva subida después de una vela alcista que cerró muy cerca de su máximo. El Índice está claramente en una tendencia alcista a largo plazo, aunque puede haber un nivel de resistencia cerca para contener un avance adicional por encima de 12219. Esto todavía sugiere que las perspectivas para el dólar son alcistas.
GBP/USD
Este par está técnicamente en una tendencia bajista a largo plazo, como lo demuestra claramente la acción bajista de las últimas 16 semanas más o menos. Aunque vimos mechas inferiores largas en las últimas semanas, lo que sugiere una compra a largo plazo cerca de 1,3000, ahora vemos que el precio cae muy fuertemente, cerrando en un mínimo de 1 año con una vela muy bajista que cerró muy cerca de su mínimo. Esto es una señal bajista.
EUR/USD
Aunque hemos visto consolidación durante la mayor parte de las últimas semanas, que sugería que un cambio de tendencia a largo plazo a alcista se estaba convirtiendo cada vez más en una posibilidad, ahora tenemos una acción del precio muy bajista, con una vela bajista muy larga y fuerte que hizo otro cierre semanal más bajo en más de un año, lo cual es una señal bajista. El par está en una tendencia bajista a largo plazo. Todas las señales parecen bajistas.
NZD/USD
Este par acaba de hacer una caída fuerte después de una sorpresa moderada del banco central de Nueva Zelanda. El precio cerró justo en su mínimo en su cierre semanal más bajo en 2 años y medio. El kiwi parece muy bajista.
USD/TRY
El siguiente gráfico es una clara representación del colapso de la Lira turca. Ha caído un 26% solo esta semana. La Lira turca está haciendo que Bitcoin parezca estable. La economía turca es vulnerable a la presión de EEUU y el presidente Trump está contento de ejercer presión, lo que hizo que la Lira bajase más de un 10% el viernes con un tuit respaldando nuevos aranceles para los metales turcos. Es tentador vender la Lira, pero cuando una moneda se encuentra en este tipo de crisis, pueden ocurrir consecuencias muy imprevisibles y volátiles, por lo que es peligroso. Debería ser un mejor aprovechar cualquier nuevo colapso aquí vendiendo el euro, que está siendo arrastrado por la caída de la lira debido a la exposición de los bancos de la zona euro en cierta medida.
Conclusión
Bajista del par GBP/USD y del EUR/USD.