Probablemente la diferencia entre el éxito y el fracaso en el comercio Forex dependerá principalmente de los pares de divisas que elija para operar cada semana y en qué dirección, y no de los métodos exactos de operación que pueda utilizar para determinar las entradas y salidas de las operaciones.
Al comenzar la semana de operaciones, es una buena idea mirar el panorama general de lo que se está desarrollando en el mercado en su conjunto y cómo tales desarrollos y afectados por los fundamentos macro y el sentimiento del mercado.
Panorama General 6 de Diciembre de 2020
En mi artículo anterior de la semana pasada, vi que las oportunidades de comercio más atractivas eran el par de divisas EUR/USD y el índice S&P 500. Esta fue una gran decisión, ya que el par EUR/USD cerró el viernes con un aumento del 1.33%, y el índice del mercado de valores S&P 500 subió un 1.79%, por lo que fue una decisión muy rentable en general.
La semana pasada el mercado Forex vio la mayor subida en el valor relativo del Dólar Canadiense y la mayor caída en el valor relativo del Dólar Estadounidense. Hay una fuerte tendencia en contra del Dólar Estadounidense, lo que significa que es un momento atractivo para operar en Forex, ya que el billete verde es el principal impulsor del mercado Forex.
Análisis Fundamental y Sentimiento del Mercado
El titular es que estamos viendo una tendencia fuertemente positiva en los mercados bursátiles y en las monedas de mayor riesgo, tales como las monedas de productos básicos (CAD, AUD, NZD), así como el Euro, y una tendencia fuertemente negativa en el Dólar de los Estados Unidos. Estamos viendo que los índices bursátiles alcanzan nuevos máximos históricos (S&P 500, Nikkei 225, KOSPI) y que las divisas mencionadas anteriormente alcanzan nuevos precios máximos plurianuales frente al Dólar de los Estados Unidos. El sentimiento de riesgo es firme, con la perspectiva de vacunaciones masivas efectivas contra el coronavirus firmemente a la vista.
La semana pasada se observó un nivel moderado de volatilidad en el mercado de Forex, ya que hubo muy pocas noticias y ninguna publicación de datos económicos sorprendentes, aunque la publicación de datos clave de empleo en los EE.UU. (nóminas no agrícolas) fue un poco más baja de lo que se esperaba, lo que no hizo nada para detener el aumento del mercado de valores de los EE.UU., pero sí impulsó ligeramente el Dólar. Durante la semana, vimos que el USD continuó debilitándose mientras que dos de las monedas de productos básicos (AUD y CAD) se mostraron fuertes y continuaron avanzando. Los pares de divisas EUR/USD, GBP/USD, AUD/USD, NZD/USD, y USD/CAD hicieron su mayor (menor en el caso del USD/CAD) cierre de Nueva York el viernes en más de 2 años.
El presidente Trump sigue negándose a conceder la elección presidencial pero no parece haber ninguna posibilidad real de que alguno de sus desafíos legales consiga cambiar alguno de los resultados, por lo que el colegio electoral parece dispuesto a confirmar a Joe Biden como presidente el 14 de diciembre.
Los mercados bursátiles mundiales siguen estando muy a bullish, con los índices S&P 500, Nikkei 225 y KOSPI cerrando el viernes en sus máximos semanales, a pesar de que la semana pasada todavía empeoraron las tasas de infección por coronavirus en los EE.UU. y en todo el mundo.
El Euro ha estado en el centro de atención esta semana, ya que continúa avanzando hacia los máximos a largo plazo, ya que el BCE anuncia un enorme paquete de estímulo/recuperación económica que ha animado a muchos analistas a ver oportunidades en las acciones de valor de la Eurozona, lo que probablemente esté impulsando el flujo hacia el Euro.
La historia principal de la semana pasada en los EE.UU. ha sido un fuerte aumento de nuevos casos de coronavirus confirmados diariamente, con nuevas hospitalizaciones y muertes que también siguen aumentando fuertemente. Varios estados han anunciado nuevos cierres y otras restricciones en un intento de detener la propagación del virus.
Las grandes historias de coronavirus a nivel mundial en este momento son el fuerte aumento de muertes en todo el mundo, y el hecho de que dos grandes compañías farmacéuticas, Pfizer y AstraZeneca, parecen tener una vacuna con una eficacia superior al 90% casi lista para su lanzamiento la próxima semana. Se espera que las vacunaciones en el Reino Unido comiencen esta semana después de que el regulador de seguridad aprobara la vacuna de Pfizer para su uso.
El jueves pasado se registró un número récord de nuevos casos diarios confirmados en todo el mundo, 688.333, así como también de muertes diarias por Coronavirus en todo el mundo, 12.834. La Unión Europea está reportando más muertes que los EE.UU. pero está viendo disminuciones tanto en las muertes como en los nuevos casos, mientras que los EE.UU. están viendo fuertes aumentos en ambos.
Europa lidera la cuota de muertes diarias en el mundo, con un 31%, mientras que los EE.UU. representan aproximadamente el 18%. Sin embargo, los EE.UU. son actualmente responsables de aproximadamente el 31% de todas las muertes por coronavirus a nivel mundial. El mayor crecimiento de nuevos casos confirmados se está produciendo en Albania, Alemania, Azerbaiyán, Belarús, Belice, Bosnia, Brasil, Bulgaria, Burkina Faso, Birmania, Canadá, Croacia, Cuba, Chipre, Dinamarca, Egipto, Estonia, Finlandia, Georgia, Grecia, Guatemala, Indonesia, Israel, Japón y Kenya, Corea del Sur, Letonia, Lituania, Malí, México, Moldova, Níger, Nigeria, Países Bajos, Macedonia del Norte, Pakistán, Panamá, Paraguay, Rumania, Rusia, San Marino, Paraguay, Senegal, Serbia, Eslovaquia, Eslovenia, Sudáfrica, Sri Lanka, Sudán, Túnez, Turquía, Ucrania y la U. S.A.
Es probable que la semana que viene traiga un nivel de actividad igualmente moderado al mercado de divisas. Entre los datos económicos de gran repercusión que se presentarán la semana próxima figuran las aportaciones del Banco Central Europeo y del Banco del Canadá al banco central.
Análisis Técnico
Índice del Dólar Estadounidense
El gráfico de precios semanales que se muestra a continuación muestra que el índice del Dólar Estadounidense imprimió una vela a bearish. Cerró dentro de la mitad inferior de su rango de precios, lo cual es un signo a bearish, pero un signo en el cual se siente un poco más de soporte, por lo que el ritmo del movimiento a la baja puede ahora desacelerarse. Significativamente, este cierre semanal fue el más bajo en más de 2.5 años, lo que sugiere una fuerte tendencia a bearish, pero el nivel de soporte que se muestra no muy lejos del precio en 11471 puede impedir que se produzca un movimiento mucho más descendente a corto plazo. En general, el movimiento de precios de la semana que viene en el Dólar Americano parece algo probable que sea a la baja. Este es un momento relativamente bueno para operar con el USD en corto, por lo que me estoy centrando sólo en las operaciones que están cortas en el USD.
USD/CAD
El par USD/CAD volvió a cerrar el viernes a un mínimo de 2.5 años semanales, lo que representa una señal a bearish. La vela cerró cerca del mínimo de su rango de precios, y el rango de la semana fue inusualmente grande, lo que sugiere que el precio podría caer aún más durante la próxima semana. Otra señal a bullish es que el precio pasó la semana cayendo desde el enorme número redondo psicológico de 1.3000. La única señal de que los Toros deben ser cautelosos es el área de soporte potencial no muy por debajo del precio de cierre semanal confluente con el nivel psicológico en 1.2750.
Índice S&P 500
El índice de la bolsa S&P 500 acaba de hacer su mayor cierre semanal de todos los tiempos, cerrando justo en el punto más alto de su rango semanal. Estas son señales muy alentadoras para el más importante y más grande índice bursátil mundial, lo que sugiere que el precio probablemente subirá aún más durante la próxima semana. Sin embargo, los Toros deben tener en cuenta que puede haber al menos resistencia a corto plazo en el cercano número redondo de 3700. Si la apertura del lunes está por encima de este precio, será una señal a bullish.
Conclusión
Considero que las mejores oportunidades en los mercados financieros de esta semana serán en largo en el par EUR/USD y en el índice S&P 500.