Probablemente, la diferencia entre el éxito y el fracaso en el trading de Forex dependerá sobre todo de los pares de divisas que elija para operar cada semana y en qué dirección, y no de los métodos de trading exactos que utilice para determinar las entradas y salidas de las operaciones.
Al comenzar la semana de trading, es una buena idea mirar el panorama general de lo que se está desarrollando en el mercado en su conjunto y cómo tales desarrollos se ven afectados por los fundamentos macro y el sentimiento del mercado.
Es un buen momento para operar en los mercados en este momento, ya que hay algunas tendencias válidas y fuertes a largo plazo a favor del Dólar Estadounidense, Bitcoin y el Dólar Canadiense frente a algunos otros refugios tradicionales como el Yen Japonés.
Panorama General 14 de Marzo de 2021
La semana pasada en el mercado Forex se produjo la mayor subida del valor relativo del Dólar Canadiense y la mayor caída del valor relativo del Yen Japonés. Las tendencias en el Dólar Estadounidense no son muy pronunciadas en la actualidad, y la verdadera acción en el mercado Forex tiene lugar ahora en otras divisas.
La semana pasada escribí que las mejores operaciones serían las de compra del par de divisas USD/JPY y las de venta del par de divisas EUR/USD. Esta fue una buena decisión, ya que, aunque el EUR/USD subió un 0.36%, el USD/JPY subió aún más, un 0.61%.
Análisis Fundamental y Sentimiento del Mercado
La principal conclusión de la semana pasada es que el sentimiento del mercado a nivel mundial se ha movido con más fuerza hacia el modo de riesgo. Vimos aumentos en los activos de riesgo, como los índices bursátiles, el Bitcoin y las monedas de materias primas de mayor riesgo, como el Dólar Canadiense. La mayoría de los principales índices bursátiles mundiales subieron durante la semana.
El USD bajó un poco durante la semana pasada, después de haber tenido un buen comportamiento en las últimas semanas, a pesar de un nuevo aumento del rendimiento del Tesoro estadounidense a 10 años, que superó ampliamente la tasa de referencia del 1.5%. El ritmo de subida de los rendimientos en las últimas semanas ha sido más rápido que en cualquier otro momento de los 25 años anteriores, lo que ha provocado la preocupación por la reaparición de la inflación como problema en las economías avanzadas. El principal acontecimiento de la semana pasada que afectó a los mercados estadounidenses fue la aprobación de un nuevo proyecto de ley de ayuda a la economía por motivo del coronavirus por valor de US$1.9 trillones, que supondrá el pago de US$1.400 a la mayoría de los estadounidenses adultos e inyectará liquidez en la economía de Estados Unidos.
La semana pasada se publicaron los datos mensuales del Banco Central Europeo y del Banco de Canadá, que mantuvieron las tasas estables. La publicación del BCE fue el evento más notable, ya que se comprometió a aumentar el ritmo a corto plazo de su programa de compra de bonos QE.
Mientras que la economía estadounidense parece dispuesta a disfrutar de una nueva racha de crecimiento impulsada por la demanda, la Eurozona se enfrenta al problema de un resurgimiento del Coronavirus debido a su lentísimo programa de vacunación. Italia y algunas otras naciones están volviendo a imponer restricciones de cierre, lo que seguramente tendrá un efecto escalofriante en el crecimiento económico de la Eurozona.
El Bitcoin finalmente superó el nivel de resistencia clave de US$58.426 para alcanzar un nuevo precio máximo histórico por encima de $60k durante el fin de semana.
La semana que viene se publicarán muchos datos importantes para el mercado de Forex, con la declaración y las proyecciones del FOMC de EE.UU., además de la información mensual sobre la política del Banco de Japón y el Banco de Inglaterra.
La semana pasada, el número de nuevos casos confirmados de Coronavirus aumentó por primera vez en más de dos meses, debido principalmente al resurgimiento del virus en Europa. Sin embargo, el número total de muertes en el mundo volvió a descender la semana pasada.
Muchos países han iniciado programas de vacunación. Exceptuando las naciones extremadamente pequeñas, el progreso más rápido hacia la inmunidad de rebaño ha tenido lugar en Israel, que ha administrado 106 vacunas por cada 100 de su población, seguido de los EE.UU. con 66 vacunas. Ambas naciones han visto descender drásticamente el número de nuevos casos en las últimas semanas.
El mayor crecimiento de nuevos casos confirmados de coronavirus se está produciendo en Alemania, Armenia, Austria, Bangladesh, Bosnia, Brasil, Bulgaria, Camboya, Camerún, Chile, Chipre, Dinamarca, Estonia, Filipinas, Francia, Grecia, Guatemala, Hungría, India, Irak, Italia, Jamaica, Jordania, Kenia, Corea del Sur, Líbano, Malí, Malta, Mongolia, Montenegro, Países Bajos, Macedonia del Norte, Noruega, Pakistán, Polonia, Rumanía y Serbia.
Análisis Técnico
Índice del Dólar Estadounidense
El gráfico de precios semanal muestra que el índice del Dólar Estadounidense imprimió una vela casi-doji débilmente a bearish la semana pasada, que siguió a una gran vela a bullish de la semana anterior. La consolidación de las últimas semanas parece haber terminado, y el Dólar muestra cierto impulso a bullish. A pesar de ello, el índice sigue estando por debajo de sus precios de hace tres y seis meses y por debajo de un nivel de resistencia cercano, lo que sugiere que el movimiento ascendente puede estar limitado a corto plazo. En general, el movimiento del precio del Dólar de la próxima semana parece imprevisible. Por este motivo, probablemente sea prudente centrarse en otros activos distintos al Dólar como impulsores clave durante la próxima semana, aunque esto podría cambiar tras la publicación del FOMC del miércoles.
USD/JPY
Este par de divisas principal imprimió una tercera vela semanal a bullish fuerte consecutiva que cerró en un precio máximo de 6 meses el viernes cerca de la parte superior de su rango semanal. Se trata de señales a bullish, ya que el Yen Japonés se ha comportado como una moneda generalmente débil en las últimas semanas. Este par de divisas parece que va a seguir subiendo, pero es posible que le cueste llegar más alto cuando empiece a acercarse al número redondo psicológico principal de 110.00.
USD/CAD
La semana pasada vimos una vela a bearish fuerte y relativamente grande en este par de divisas, cerrando justo cerca del mínimo de su rango. Este es el cierre semanal más bajo en más de 3 años. El precio también se negoció brevemente en un precio mínimo de 3 años, y el Petróleo, que es una parte importante del Dólar Canadiense, también se está comerciando cerca de un máximo a largo plazo. Todas estas señales son a bearish, y es probable que el precio siga cayendo durante la próxima semana.
BTC/USD (Bitcoin)
El increíble ascenso meteórico de Bitcoin continuó la semana pasada, al imprimirse otra potente vela a bullish. El precio acaba de romper fuertemente por encima de lo que era un nivel de resistencia firme en US$58.426 y aún se encuentra (en el momento de escribir esto) comerciando por encima del número redondo principal en US$60k. Aunque el Bitcoin puede ser muy volátil, lo que significa que los traders deberían operar siempre con poco volumen y utilizar stop losses duros basados en la volatilidad, parece probable que siga subiendo durante la próxima semana.
Conclusión
Veo que las mejores oportunidades en los mercados financieros esta semana están en largo en el Bitcoin y el Dólar Canadiense y en corto en el Yen Japonés.