La diferencia entre el éxito y el fracaso en el trading de Forex es muy probable que dependa principalmente de los pares de divisas que elija para operar cada semana y en qué dirección, y no de los métodos de trading exactos que pueda utilizar para determinar las entradas y salidas de las operaciones.
Al comenzar la semana de trading, es una buena idea mirar el panorama general de lo que se está desarrollando en el mercado en su conjunto y cómo tales desarrollos se ven afectados por los fundamentos macro y el sentimiento del mercado.
Hay algunas tendencias válidas a largo plazo en el mercado, por lo que puede ser un momento rentable para hacer trading ahora mismo.
Panorama General 27 de Diciembre de 2021
La semana pasada, el mercado de divisas experimentó un gran movimiento de precios, aunque fue la semana previa a las vacaciones de Navidad y se publicaron muy pocos datos de gran impacto. Los únicos datos publicados fueron el PIB canadiense y las actas de la reunión del Banco de la Reserva de Australia, ninguno de los cuales contenía sorpresas ni movió el mercado de forma significativa.
El USD cayó, en contra de su tendencia a bullish a largo plazo. El índice del dólar estadounidense terminó la semana notablemente a la baja.
El sentimiento de riesgo mejoró a lo largo de la semana, con la mayoría de los mercados bursátiles al alza, incluido el índice de referencia estadounidense S&P 500. La mayoría de los mercados bursátiles mundiales subieron durante la semana, al igual que el Dólar australiano, el Dólar neozelandés, y el Dólar canadiense, que son divisas de materias primas y barómetros clave del riesgo. La mejora del sentimiento de riesgo a nivel mundial se debe probablemente a que hay un creciente optimismo sobre el impacto de la variante del Coronavirus ómicron que ha comenzado a extenderse con gran rapidez en algunas naciones europeas y que apenas está comenzando en los Estados Unidos. Las divisas refugio, como el Yen japonés, el Franco suizo y el Dólar estadounidense, están a la baja.
La semana pasada escribí en mi artículo anterior que la mejor operación de la semana sería ir en corto en el par de divisas EUR/USD. Lamentablemente, el índice EUR/USD subió un 0.68% en el transcurso de la semana.
Análisis Fundamental y Sentimiento del Mercado
Las principales conclusiones de la semana pasada fueron las siguientes
- Los primeros datos del Reino Unido sugieren que la variante del Coronavirus ómicron de rápida propagación tiene menos probabilidades que las cepas anteriores de causar una enfermedad grave que requiera hospitalización. Esta noticia contribuyó a elevar el sentimiento de riesgo, impulsando los mercados de valores y las divisas de las materias primas.
- La Lira turca se recuperó bruscamente y ha seguido avanzando tras la garantía del gobierno turco del valor real de la Lira frente a una cesta de las principales monedas extranjeras para los depositantes nacionales.
- Existe una variante de Coronavirus preocupante, denominada variante ómicron, que ha seguido propagándose por todo el mundo. La variante está muy mutada y los últimos estudios sugieren que tiene una gran capacidad para evadir las vacunas actuales. Sin embargo, los últimos estudios sugieren que un curso máximo de vacunación seguirá ofreciendo una fuerte protección contra la enfermedad grave. Algunos países europeos han anunciado nuevas restricciones para tratar de evitar la propagación de la enfermedad, entre las que destaca Holanda, que ha iniciado un bloqueo de un mes de duración. En el Reino Unido se anuncian actualmente más de 100.000 nuevos casos confirmados al día, un máximo histórico.
La semana que viene es probable que se produzca un nivel de volatilidad menor debido al calendario económico extremadamente lento y a la continuación de la temporada de vacaciones de Navidad y Año Nuevo, y la dirección del mercado probablemente estará determinada por el impacto de la variante ómicron.
La semana pasada, el número de nuevos casos confirmados de Coronavirus alcanzó el nivel más alto jamás visto. Aproximadamente el 57.4% de la población mundial ha recibido ya al menos una vacuna. Los analistas de la industria farmacéutica están reconsiderando la creencia anterior de que la pandemia terminaría efectivamente en 2022, y muchos ven probable que continúe hasta 2024 o 2025.
Los mayores crecimientos de nuevos casos confirmados de Coronavirus en general se están produciendo ahora mismo en Argentina, Australia, Bahamas, Canadá, Chipre, Etiopía, Finlandia, Francia, Islandia, Italia, Kenia, Luxemburgo, Malta, Nigeria, Portugal, España, Suecia, los EAU y el Reino Unido.
Análisis Técnico
Índice del Dólar Estadounidense
El gráfico de precios semanal que se muestra a continuación muestra que el Índice del Dólar estadounidense imprimió una vela envolvente a bearish la semana pasada, después de rechazar nuevamente el nivel de resistencia identificado en 12257 durante la semana anterior. Obsérvese cómo este nivel de resistencia clave se ha mantenido de nuevo; de hecho, se mantuvo justo después de la publicación del FOMC la semana anterior, cuando se puso a prueba, lo que es posiblemente una señal a bearish. Aunque este fracaso continuado en la resistencia no es suficiente para invalidar la tendencia a largo plazo (el precio está muy por encima de sus niveles de hace 3 y 6 meses), es muy notable que haya una resistencia claramente fuerte aquí, que está teniendo impacto. Esto sugiere que, a pesar de la tendencia a bullish a largo plazo, podríamos estar experimentando un retroceso a bearish o incluso un pullback. Yo no miraría hacia el USD como un motor clave para cualquier trading durante la próxima semana. Durante un tiempo, y posiblemente durante toda la semana que viene, es probable que haya un impulso contra el Dólar Americano, aunque el Yen Japonés es considerablemente más débil.
USD/JPY
El par de divisas USD/JPY realizó su cierre semanal más alto en 5 años, imprimiendo una vela a bullish de buen tamaño que cerró muy cerca de la parte superior de su rango. Estas son señales claramente a bullish que nos indican que es probable que veamos una nueva subida en los próximos días y semanas. Sin embargo, hay que tener en cuenta que recientemente hubo varios cierres diarios más altos hasta el nivel de resistencia clave de 115.25. Aunque el aumento del USD/JPY está respaldado por la mejora del sentimiento de riesgo que estamos viendo en los mercados desde que los datos empezaron a mostrar que el ómicron es relativamente suave, este par de divisas sigue siendo propenso a una venta repentina por debajo de 115.25, por lo que no quiero ir en largo aquí hasta que veamos un cierre diario (en Nueva York) por encima de 115.25.
Índice S&P 500
El índice bursátil S&P 500 realizó el cierre semanal más alto de su historia, imprimiendo una vela a bullish de buen tamaño que cerró muy cerca de la parte superior de su rango. Estas son señales claramente a bullish que nos indican que es probable que veamos un aumento adicional en los próximos días y semanas. El índice S&P 500 es una opción de compra.
Maíz
El maíz, representado por el ETF Teucrium Corn Fund, realizó su cierre semanal más alto en más de 6 meses. Imprimió una vela a bullish de tamaño saludable que cerró justo en la parte superior de su rango de precios. También vemos una tendencia a bajista de muy largo plazo que ha existido desde la caída del Coronavirus de abril de 2020. Estas son señales a bullish. Los mercados están disfrutando actualmente de un sentimiento de riesgo y, con una demanda saludable y las dificultades de la cadena de suministro todavía existentes, tenemos un entorno que podría ver firmes subidas de precios en curso en las principales materias primas como el maíz. Tenga cuidado con la tendencia a operar con materias primas con brókers de Forex/CFD minoristas, ya que las tasas de swap a un día pueden ser elevadas, lo que hace que el trading a largo plazo sea potencialmente antieconómico.
Conclusión
Veo que la mejor oportunidad en los mercados financieros esta semana probablemente sea la compra del índice S&P 500, el par de divisas USD/JPY tras un cierre diario (Nueva York) por encima de 115.25, y la materia prima agrícola Maíz en términos de USD.